Forex-Begriffe
Forex-Währungspaare
Die Grundlage des Forex-Handels: Ein Währungspaar besteht aus zwei Fiat-Währungen, der Kurswährung und der Basiswährung. Sie können mit Währungspaaren handeln , indem Sie auf den Anstieg oder Rückgang des Werts einer Währung gegenüber einer anderen spekulieren. GBP/USD ist eines der meistgehandelten Währungspaare und in der Branche auch als “Cable” bekannt.
Basiswährung
Dies ist die erste Fiat-Währung, die in einem Währungspaar aufgeführt wird. Sie bezeichnet die Währung, die Sie bei einem Forex-Trade’ kaufen oder verkaufen. Um auf das Beispiel GBP/USD zurückzukommen: Die Basiswährung ist das Britische Pfund, da es sich um die zuerst aufgeführte Währung handelt.
Kurswährung
Dies ist die zweite Fiat-Währung, die in einem Währungspaar aufgeführt wird. Beim Paar GBP/USD ist die Kurswährung der USD, und wenn das Paar mit 1,25 notiert, bedeutet dies, dass £1 GBP 1,25 USD entspricht.
Wechselkurs
Der Preis, zu dem eine Fiat-Währung gegen eine andere getauscht werden kann. Er stellt den relativen Wert einer Währung gegenüber einer anderen dar.
Pip
Kurz für ‘percentage in point’. Es bezeichnet die kleinste Kursbewegung , die bei einem Forex-Währungspaar auftreten kann, typischerweise bis zur vierten Dezimalstelle.
Lot
Ein Lot ist eine Maßeinheit, die die Größe eines Forex-Trades angibt. Standard-Lots entsprechen 100.000 Einheiten, Mini-Lots 10.000 Einheiten und Mikro-Lots 1.000 Einheiten.
Forex-Spread
Die Differenz zwischen dem Kaufkurs (Bid) und dem Verkaufskurs (Ask) eines Währungspaars. Ein engerer Spread kann niedrigere Handelskosten bedeuten.
Liquidität
Bezieht sich darauf, wie leicht ein Vermögenswert in Bargeld umgewandelt werden kann. Hohe Liquidität bedeutet, dass Trades schnell und mit minimaler Kursbewegung ausgeführt werden können.
Hebelwirkung
Ermöglicht es Tradern, mit einem geringeren Kapitaleinsatz größere Positionen zu kontrollieren. Ein Forex-Hebel von 10:1 im Forex-Handel würde beispielsweise ein Exposure von 10.000 $ bei nur 1.000 $ Kapital bedeuten.
Margin
Der Geldbetrag bzw. das Anfangskapital, das erforderlich ist, um eine Position zu eröffnen und aufrechtzuerhalten. Sie dient als Sicherheitsleistung für den Handel.
Margin Call
Eine Aufforderung des Brokers, zusätzliche Mittel einzuzahlen, wenn der Kontostand unter das erforderliche Margin-Niveau fällt.
Handelspositionen
Long-Position
Ein Trade, bei dem Sie ein Währungspaar kaufen, in der Erwartung, dass die Basiswährung gegenüber der Kurswährung an Wert gewinnt.
Short-Position
Ein Trade, bei dem Sie ein Währungspaar verkaufen, in der Erwartung, dass die Basiswährung gegenüber der Kurswährung an Wert verliert.
Ordertypen
Market Order
Eine Order zum Kauf oder Verkauf eines Forex-Währungspaars zum zuletzt verfügbaren Marktpreis. Sie’ ist die schnellste Orderausführung und nützlich, wenn Sie’ eine Position schnell eröffnen oder schließen möchten.
Limit Order
Eine Order zum Kauf oder Verkauf eines Währungspaars, sobald der Preis ein bestimmtes Niveau erreicht. Limit Orders bieten eine präzisere Kontrolle über Ein- und Ausstiegspunkte.
Stop Entry Order
Eine Order zum Einstieg in einen Trade, wenn der Preis ein bestimmtes Niveau erreicht, entweder oberhalb (Buy Stop) oder unterhalb (Sell Stop) des Marktpreises.
Stop-Loss-Order
Eine Order zum Schließen einer Position zu einem vorab festgelegten niedrigeren Preis, um potenzielle Verluste zu begrenzen.
Take-Profit-Order
Eine Order zum Schließen einer Position zu einem vorab festgelegten höheren Preis, um Gewinne aus einem Trade zu sichern.
Forex-Marktanalyse
Technische Forex-Analyse
Eine Technik zur Identifizierung von Trends und Mustern, um fundiertere Ein- und Ausstiegspunkte zu bestimmen. Sie basiert in der Regel auf historischen Kursdaten, kann aber auch den Einsatz technischer Indikatoren und Forex-Handelssignale umfassen, bei denen es sich um mathematische Berechnungen und Algorithmen handelt, die üblicherweise in führenden Forex-Handelsplattformen wie MetaTrader 4 enthalten sind.
Fundamentalanalyse
Während einige Forex-Trader Charts und historische Daten nutzen, um ihre Ein- und Ausstiegspositionen zu bestimmen, verlassen sich andere auf die Fundamentalanalyse, um ihre Marktaktivitäten auszulösen. Dabei müssen Forex-Trader die neuesten wirtschaftlichen, sozialen und politischen Nachrichten im Blick behalten, die für die von ihnen gehandelten Währungen relevant sind. Indikatoren wie Inflation, Arbeitslosenquoten, Einzelhandelsumsätze und Industrieproduktion können den Preis von Währungen innerhalb von Forex-Paaren beeinflussen.
Unterstützung
Forex-Trader, die technische Analyse nutzen, um potenzielle Handelschancen zu identifizieren, achten in ihren Charts häufig auf Unterstützungsniveaus eines Währungspaars. Unterstützung ist ein Preisniveau, auf dem es’ mehr Käufer als Verkäufer gibt, wodurch der Preis nach oben gedrückt wird und Preisstabilität entsteht. Unterstützungsniveaus können auch das Signal für den Beginn eines neuen Aufwärtstrends sein, der auch als ‘bullisher’ Trend bezeichnet wird.
Widerstand
Die technische Analyse ist für Forex-Trader auch nützlich, um potenzielle Widerstandsniveaus von Währungspaaren hervorzuheben. Widerstand ist im Wesentlichen das Gegenteil von Unterstützung – ein Preisniveau, auf dem es’ mehr Verkäufer als Käufer gibt, wodurch der Preis eines Währungspaars nach unten gedrückt wird. Widerstandsniveaus können auf den Beginn eines neuen Abwärtstrends hindeuten, der auch als ‘bearisher’ Trend bezeichnet wird. Ein Widerstandspunkt kann auch ein Niveau sein, auf dem sich der Preis seitwärts bewegt, was auch als ‘Konsolidierung’ bezeichnet wird.
Volatilität
Volatilität ist ein Maß dafür, wie schnell und stark sich der Preis eines Forex-Währungspaars bewegt. Sie’ ist ein unverzichtbares Konzept, da sie Forex-Handelsstrategien ebenso wie Ihr allgemeines Risikomanagement beeinflussen kann. Es gibt zahlreiche Faktoren, die die Volatilität einer Basis- oder Kurswährung beeinflussen. Illiquide Forex-Paare weisen tendenziell eine höhere Volatilität auf, da es weniger Marktteilnehmer gibt, die kaufen und verkaufen möchten. Wirtschaftliche und geopolitische Ereignisse können die Volatilität erhöhen, indem sie die allgemeine Marktstimmung beeinflussen.
Trading-Psychologie
Risikomanagement
Einer der Schlüssel zum Forex-Handel ist das Management Ihres Kapitals und Ihrer Emotionen. Der übergeordnete Begriff dafür ist ‘Risikomanagement’. Entscheidend ist, alle Ihnen zur Verfügung stehenden Instrumente zu nutzen, um potenzielle Verluste zu minimieren, Ihr Handelskapital zu erhalten und potenzielle Gewinne zu maximieren. Eine Form des Risikomanagements ist die Definition eines Forex-Handelsplans mit klaren Ein- und Ausstiegskriterien sowie einem Chance-Risiko-Verhältnis, das ein nachhaltiges Wachstum Ihres Handelskapitals ermöglicht. Dieses Maß an Planung nimmt die Notwendigkeit emotionaler Entscheidungen, wie das Aufstocken verlustreicher Positionen oder Revenge Trading.
Candlestick-Chart
Candlestick-Charts können dabei helfen, Ihren Handelsplan zu bestätigen und Ihre allgemeine Trading-Psychologie zu kontrollieren. Sie bieten visuelle Klarheit über die Marktdynamik eines bestimmten Währungspaars. Bullishe Kerzen sind in der Regel grün und deuten darauf hin, dass der Schlusskurs in diesem Zeitraum höher ist als der Eröffnungskurs. Bearishe Kerzen sind in der Regel rot und zeigen das Gegenteil an.
Balkenchart
Balkencharts sind ebenfalls hilfreich, um Forex-Marktdaten zu verstehen und Ihre Handelsstrategie zu bestätigen. Anstelle von Candlesticks mit Körpern und Dochten bzw. Schatten bestehen Balkencharts aus vertikalen Balken, die den Eröffnungs-, Höchst-, Tiefst- und Schlusskurs für einen bestimmten Zeitraum anzeigen.
Zusätzliche Forex-Terminologie
Carry Trade
Dies ist eine der gängigsten Forex-Handelsstrategien. Ein Carry Trade erfordert, dass ein Trader Geld in einer Währung mit niedrigem Zinssatz leiht und es in eine Fiat-Währung mit höherem Zinssatz investiert. Forex-Trader zielen darauf ab, von der Zinsdifferenz zu profitieren, die als ‘Carry’ bezeichnet wird.
Swap
Beim Forex-Handel gibt es zwei Arten von Swaps. Ein Zinsswap basiert auf der Differenz zwischen den Zinssätzen zweier Währungen in einem Währungspaar. Trader können beim Halten offener Positionen über Nacht entweder einen Swap erhalten oder dafür zahlen. Ein Next-Day-Swap berücksichtigt die Zinsdifferenz zwischen zwei Währungen eines Paars, einschließlich Wochenenden. Forex-Broker nutzen dies, um die Abwicklung von Positionen zu vermeiden und sie stattdessen auf ein neues Valutadatum zu rollen.
Forex-Broker
Ein Forex-Broker ist ein Intermediär, der als Vermittler zwischen privaten Forex-Tradern und dem Interbanken-Forexmarkt fungiert. TMGM ist ein lizenzierter und regulierter Forex-Broker. Wir’ sind berechtigt, die Ausführung von Kauf- und Verkaufsorders unserer Kunden über unterstützte Forex-Handelssoftware wie MetaTrader 4 oder die native TMGM-App zu ermöglichen.
Fazit
All diese Begriffe und Konzepte tragen zu einer erfolgreichen Forex-Handelsstrategie bei. Es’ ist wichtig, dass Sie sie beherrschen oder zumindest verstehen, bevor Sie am Forex-Markt aktiv werden.
Da Sie nun mit den verschiedenen im Forex verwendeten Begriffen vertraut sind, möchten Sie vielleicht mehr über weitere Begriffe erfahren, die von erfahrenen Tradern häufig verwendet werden. Sehen Sie sich hier den ausführlichen Leitfaden zur Trader-Terminologie von TMGM’ an.
