คาดการณ์ราคาซิลเวอร์: XAG/USD กลับไปทดสอบจุดสูงสุดของเดือนใกล้ $61 ขณะที่ราคาน้ำมันร่วงลงต่อเนื่อง

ราคา Silver พุ่งขึ้นใกล้ $60.95 ขณะที่ราคาน้ำมันร่วงลงอย่างหนัก
นักลงทุนยังไม่แน่ใจเกี่ยวกับเสรีภาพในการเดินเรือผ่านช่องแคบฮอร์มุซ
ตลาดรอข้อมูล US ADP Employment Change และ NFP ประจำเดือนกรกฎาคม

ราคา Silver (XAG/USD) ปรับตัวขึ้น 1.8% มาเคลื่อนไหวใกล้ $60.95 ในช่วงการซื้อขายเอเชียวันพุธ โลหะสีขาวได้รับแรงซื้ออย่างมีนัยสำคัญ ขณะที่ราคาน้ำมันเผชิญแรงเทขายอย่างหนัก ท่ามกลางความหวังต่อการคลี่คลายความขัดแย้งระหว่างสหรัฐฯ (US) และอิหร่านเกี่ยวกับช่องแคบฮอร์มุซ ซึ่งเป็นจุดคอขวดสำคัญของอุปทานพลังงานโลกเกือบหนึ่งในห้า และประเด็นความทะเยอทะยานด้านนิวเคลียร์ของเตหะราน

TMGM วิเคราะห์: ข่าวสารตลาดการเงิน ปฏิทินเศรษฐกิจ และมุมมองตลาด

ณ เวลาที่เขียนบทความนี้ ราคา WTI Oil ปรับตัวลง 0.8% มาอยู่แถว $73.80

คาดการณ์เงินเฟ้อทั่วโลกได้รับแรงยึดเหนี่ยวจากราคาน้ำมันที่ลดลง ซึ่งช่วยลดความกังวลต่อการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลาง สถานการณ์ดังกล่าวเป็นบวกต่อสินทรัพย์ที่ไม่มีผลตอบแทนในรูปดอกเบี้ย เช่น Silver

ความหวังต่อการคลี่คลายความขัดแย้งระหว่างสหรัฐฯ-อิหร่านได้รับแรงหนุนจากความเห็นของเจ้าหน้าที่สหรัฐฯ ที่ระบุว่าข้อตกลงจะเกิดขึ้นในเร็ว ๆ นี้ เมื่อวันอังคาร Scott Bessent รัฐมนตรีคลังสหรัฐฯ กล่าวในการให้สัมภาษณ์กับ CNBC ว่า ข้อตกลงกับอิหร่านเพื่อเปิดจุดคอขวดสำคัญดังกล่าวอีกครั้งอาจบรรลุได้ “เร็วที่สุดภายในวันอังคารหรือวันพุธ”

อย่างไรก็ตาม ตลาดการเงินยังไม่แน่ใจว่าการเจรจาที่ดำเนินอยู่จะฟื้นฟูเสรีภาพในการเดินเรือผ่านจุดคอขวดสำคัญดังกล่าวได้หรือไม่ จนถึงขณะนี้ อิหร่านเพียงยืนยันว่ากำลังเจรจากับโอมานเกี่ยวกับข้อกล่าวหาที่เกี่ยวข้องกับช่องแคบฮอร์มุซ

ขณะเดียวกัน นักลงทุนรอข้อมูล US Nonfarm Payrolls (NFP) ประจำเดือนกรกฎาคม เพื่อหาสัญญาณใหม่เกี่ยวกับแนวโน้มนโยบายการเงินของเฟด (ธนาคารกลางสหรัฐ) ในการซื้อขายวันพุธ นักลงทุนจะจับตาข้อมูล ADP Employment Change ประจำเดือนกรกฎาคม ซึ่งจะประกาศเวลา 12:15 GMT

Deutsche Bank คาดการจ้างงานนอกภาคเกษตรสหรัฐฯ เดือนกรกฎาคมฟื้นตัวเล็กน้อย

นักเศรษฐศาสตร์ของ Deutsche Bank คาดว่าตัวเลขตลาดแรงงานสหรัฐฯ ในวันศุกร์จะออกมาแข็งแกร่งขึ้นเล็กน้อย โดยประเมินว่ารายงานการจ้างงานเดือนกรกฎาคมจะแสดงการเพิ่มขึ้นของการจ้างงานที่ “+65k สูงกว่าตัวเลข +57k ของเดือนมิถุนายนเล็กน้อย” ขณะที่ “การจ้างงานภาคเอกชน ... คาดว่าจะเพิ่มขึ้น +65k เช่นกัน หลังจากก่อนหน้านี้อยู่ที่ +49k” เมื่อพิจารณาควบคู่กับคาดการณ์อัตราการว่างงานที่ 4.2% โดยมีความเสี่ยงเอนเอียงไปทาง 4.3% หากอัตราการมีส่วนร่วมในกำลังแรงงานสูงขึ้น และค่าจ้างเฉลี่ยรายชั่วโมงเพิ่มขึ้น 0.3% เมื่อเทียบรายเดือน คาดการณ์ของธนาคารชี้ว่าการสร้างงานยังคงอยู่ในระดับปานกลาง สอดคล้องกับการเติบโตของรายได้ในรูปตัวเงินที่ราว 4.4% เมื่อเทียบรายปี

การวิเคราะห์ทางเทคนิคของ Silver

XAG/USD ปรับตัวสูงขึ้นมาอยู่แถว $60.95 โดยยังยืนเหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่เอ็กซ์โปเนนเชียล (EMA) 20 ช่วงที่ $59.05 ซึ่งขณะนี้ช่วยหนุนมุมมองเชิงบวกในระยะสั้น EMA ทำหน้าที่เป็นแนวรับของแนวโน้มพื้นฐาน ขณะที่ราคาเคลื่อนตัวห่างจากจุดต่ำสุดล่าสุด ส่วนดัชนี Relative Strength Index (RSI) ที่ 53.23 อยู่ในโซนเป็นกลางถึงบวก บ่งชี้ว่าโมเมนตัมขาขึ้นกำลังก่อตัว แต่ยังไม่อยู่ในภาวะร้อนแรงเกินไป

ในฝั่งขาลง แนวรับทันทีอยู่ที่ EMA 20 วันที่ $59.05 ซึ่งการย่อตัวอาจพบแรงซื้อเพื่อรักษาแนวโน้มขาขึ้นระยะสั้นไว้ได้ ต่ำกว่านั้น จุดต่ำสุดของวันที่ 17 กรกฎาคมที่ $54.77 เป็นระดับแนวรับสำคัญ ส่วนในฝั่งขาขึ้น ราคา Silver อาจขยายการปรับขึ้นไปยังจุดสูงสุดของวันที่ 6 กรกฎาคมที่ $63.28 หากสามารถทรงตัวเหนือ $61.00 ได้

(การวิเคราะห์ทางเทคนิคของบทความนี้เขียนขึ้นด้วยความช่วยเหลือของเครื่องมือ AI ดูเพิ่มเติม)

คำถามที่พบบ่อยเกี่ยวกับ Silver

ทำไมผู้คนจึงลงทุนใน Silver?

Silver เป็นโลหะมีค่าที่มีการซื้อขายอย่างมากในหมู่นักลงทุน ในอดีต Silver ถูกใช้เป็นแหล่งเก็บมูลค่าและสื่อกลางในการแลกเปลี่ยนมาอย่างยาวนาน แม้จะได้รับความนิยมน้อยกว่า Gold แต่นักเทรดอาจหันมาลงทุนใน Silver เพื่อกระจายพอร์ตการลงทุน จากมูลค่าในตัวเอง หรือเพื่อใช้เป็นเครื่องมือป้องกันความเสี่ยงที่อาจเกิดขึ้นในช่วงที่เงินเฟ้อสูง นักลงทุนสามารถซื้อ Silver ในรูปแบบกายภาพ ทั้งเหรียญหรือแท่ง หรือซื้อขายผ่านเครื่องมืออย่าง Exchange Traded Funds ซึ่งติดตามราคาของมันในตลาดโลก

ปัจจัยใดบ้างที่มีอิทธิพลต่อราคา Silver?

ราคา Silver สามารถเคลื่อนไหวได้จากหลายปัจจัย ความไม่มั่นคงทางภูมิรัฐศาสตร์หรือความกังวลต่อภาวะเศรษฐกิจถดถอยรุนแรงอาจทำให้ราคา Silver พุ่งขึ้นจากสถานะสินทรัพย์ปลอดภัย แม้จะน้อยกว่า Gold ก็ตาม ในฐานะสินทรัพย์ที่ไม่มีผลตอบแทน Silver มักปรับตัวขึ้นเมื่ออัตราดอกเบี้ยลดลง การเคลื่อนไหวของมันยังขึ้นอยู่กับทิศทางของดอลลาร์สหรัฐ (USD) เนื่องจากสินทรัพย์นี้กำหนดราคาเป็นดอลลาร์ (XAG/USD) ดอลลาร์ที่แข็งค่ามักกดไม่ให้ราคา Silver ปรับขึ้นมากนัก ขณะที่ดอลลาร์ที่อ่อนค่ามีแนวโน้มผลักดันราคาให้สูงขึ้น ปัจจัยอื่น ๆ เช่น อุปสงค์การลงทุน อุปทานจากการทำเหมือง — โดย Silver มีอยู่มากกว่า Gold อย่างมาก — และอัตราการรีไซเคิล ก็สามารถส่งผลต่อราคาได้เช่นกัน

อุปสงค์จากภาคอุตสาหกรรมส่งผลต่อราคา Silver อย่างไร?

Silver ถูกใช้อย่างแพร่หลายในภาคอุตสาหกรรม โดยเฉพาะในภาคส่วนอย่างอิเล็กทรอนิกส์หรือพลังงานแสงอาทิตย์ เนื่องจากเป็นหนึ่งในโลหะที่มีค่าการนำไฟฟ้าสูงที่สุด มากกว่า Copper และ Gold การเพิ่มขึ้นของอุปสงค์สามารถดันราคาให้สูงขึ้น ขณะที่การลดลงของอุปสงค์มักกดราคาให้ลดลง พลวัตของเศรษฐกิจสหรัฐฯ จีน และอินเดีย ก็มีส่วนทำให้ราคาแกว่งตัวได้เช่นกัน สำหรับสหรัฐฯ และโดยเฉพาะจีน ภาคอุตสาหกรรมขนาดใหญ่ของประเทศเหล่านี้ใช้ Silver ในกระบวนการต่าง ๆ ส่วนในอินเดีย ความต้องการโลหะมีค่าสำหรับเครื่องประดับของผู้บริโภคก็มีบทบาทสำคัญต่อการกำหนดราคาเช่นกัน

ราคา Silver ตอบสนองต่อการเคลื่อนไหวของ Gold อย่างไร?

ราคา Silver มักเคลื่อนไหวตาม Gold เมื่อราคา Gold ปรับตัวขึ้น Silver ก็มักจะปรับขึ้นตาม เนื่องจากทั้งสองมีสถานะเป็นสินทรัพย์ปลอดภัยที่คล้ายกัน อัตราส่วน Gold/Silver ซึ่งแสดงจำนวนออนซ์ของ Silver ที่ต้องใช้ให้เท่ากับมูลค่าของ Gold หนึ่งออนซ์ อาจช่วยในการประเมินมูลค่าเปรียบเทียบระหว่างโลหะทั้งสองชนิด นักลงทุนบางรายอาจมองว่าอัตราส่วนที่สูงเป็นสัญญาณว่า Silver มีมูลค่าต่ำเกินไป หรือ Gold มีมูลค่าสูงเกินไป ในทางกลับกัน อัตราส่วนที่ต่ำอาจบ่งชี้ว่า Gold มีมูลค่าต่ำเกินไปเมื่อเทียบกับ Silver

บทความถัดไป