102.00: ดัชนีดอลลาร์สหรัฐร่วงลงต่ำกว่าระดับนี้

ดัชนีดอลลาร์สหรัฐเผชิญแรงขายอย่างหนักหลังการเปิดเผยข้อมูลเงินเฟ้อของสหรัฐประจำเดือนกันยายน
ตัวเลขเงินเฟ้อทั่วไปและเงินเฟ้อพื้นฐานของสหรัฐต่างปรับตัวขึ้นเร็วกว่าที่คาดการณ์ไว้
โอกาสที่เฟดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนตุลาคมเพิ่มขึ้นเล็กน้อยหลังการเปิดเผยข้อมูล CPI ของสหรัฐ

ดอลลาร์สหรัฐ (USD) เคลื่อนไหวอ่อนแอกว่าสกุลเงินหลักคู่แข่งในวันพฤหัสบดี เนื่องจากข้อมูลดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ของสหรัฐประจำเดือนกันยายนที่ออกมาร้อนแรง ไม่สามารถส่งผลกระทบอย่างมีนัยสำคัญต่อการคาดการณ์อัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) ได้

TMGM วิเคราะห์: ข่าวสารตลาดการเงิน ปฏิทินเศรษฐกิจ และมุมมองตลาด

ราคาดอลลาร์สหรัฐวันนี้

ตารางด้านล่างแสดงการเปลี่ยนแปลงเป็นเปอร์เซ็นต์ของดอลลาร์สหรัฐ (USD) เมื่อเทียบกับสกุลเงินหลักที่ระบุไว้ในวันนี้ โดยดอลลาร์สหรัฐอ่อนค่ามากที่สุดเมื่อเทียบกับฟรังก์สวิส

	USD	EUR	GBP	JPY	CAD	AUD	NZD	CHF
USD		-0.61%	-0.43%	-0.39%	-0.23%	0.22%	-0.58%	-0.76%
EUR	0.61%		0.17%	0.19%	0.35%	0.86%	0.00%	-0.16%
GBP	0.43%	-0.17%		0.02%	0.18%	0.65%	-0.16%	-0.34%
JPY	0.39%	-0.19%	-0.02%		0.15%	0.64%	-0.21%	-0.38%
CAD	0.23%	-0.35%	-0.18%	-0.15%		0.46%	-0.34%	-0.53%
AUD	-0.22%	-0.86%	-0.65%	-0.64%	-0.46%		-0.81%	-1.00%
NZD	0.58%	-0.01%	0.16%	0.21%	0.34%	0.81%		-0.19%
CHF	0.76%	0.16%	0.34%	0.38%	0.53%	1.00%	0.19%

แผนที่ความร้อนแสดงการเปลี่ยนแปลงเป็นเปอร์เซ็นต์ของสกุลเงินหลักเมื่อเทียบกันและกัน โดยเลือกสกุลเงินฐานจากคอลัมน์ด้านซ้าย และเลือกสกุลเงินอ้างอิงจากแถวด้านบน ตัวอย่างเช่น หากคุณเลือกดอลลาร์สหรัฐจากคอลัมน์ด้านซ้ายและเลื่อนไปตามแนวนอนไปยังเยนญี่ปุ่น การเปลี่ยนแปลงเป็นเปอร์เซ็นต์ที่แสดงในช่องจะสะท้อน USD (ฐาน)/JPY (อ้างอิง)

ในการซื้อขายช่วงเอเชีย ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ซึ่งใช้วัดมูลค่าของดอลลาร์สหรัฐเมื่อเทียบกับ 6 สกุลเงินหลัก ปรับตัวลง 0.6% มาอยู่ใกล้ 101.90 โดย DXY ร่วงลงอย่างมากจากระดับสูงสุดในรอบ 18 เดือนที่ 102.95 ซึ่งทำไว้เมื่อวันพุธ

รายงาน CPI ของสหรัฐแสดงให้เห็นว่า ทั้งเงินเฟ้อทั่วไปและเงินเฟ้อพื้นฐานเร่งตัวขึ้นเร็วกว่าคาด สู่ระดับ 3.7% และ 2.6% ตามลำดับ

อย่างไรก็ตาม ผลกระทบต่อเนื่องจากรายงาน CPI ของสหรัฐที่ร้อนแรงต่อการคาดการณ์นโยบายการเงินของเฟดดูเหมือนจะมีจำกัด เครื่องมือ CME FedWatch แสดงให้เห็นว่าโอกาสที่เฟดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในการประชุมนโยบายช่วงปลายเดือนนี้เพิ่มขึ้นเล็กน้อยสู่ 27% จาก 22% ก่อนการเปิดเผยข้อมูล

อัตราผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐก็เผชิญแรงขายอย่างมีนัยสำคัญเช่นกันหลังการเปิดเผยรายงานเงินเฟ้อของสหรัฐ โดยอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐอายุ 10 ปีขยายการปรับฐานลงสู่บริเวณ 5.10%

ต่อมาในวันนี้ นักลงทุนจะจับตาข้อมูลดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) ของสหรัฐประจำเดือนกันยายน ซึ่งจะเผยแพร่เวลา 12:30 GMT

การวิเคราะห์ทางเทคนิคดัชนีดอลลาร์สหรัฐ

ในกราฟรายวัน ดัชนีดอลลาร์สปอตซื้อขายอยู่ที่ 101.99 โดยยังคงมีมุมมองเชิงลบเล็กน้อยในระยะสั้น เนื่องจากเคลื่อนไหวต่ำกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่เอ็กซ์โปเนนเชียล (EMA) 9 ช่วงที่ 102.11 แนวโน้มระยะสั้นถูกจำกัดโดยแนวต้านเชิงพลวัตใกล้เคียงนี้ ขณะที่ดัชนี Relative Strength Index (RSI) ที่ 59.31 บ่งชี้ถึงโมเมนตัมเชิงบวกแต่เริ่มชะลอลง สะท้อนว่าฝั่งกระทิงกำลังสูญเสียแรงหนุนบางส่วนหลังจากภาวะซื้อมากเกินไปที่เห็นก่อนหน้านี้ในช่วงต้นเดือน

ในด้านขาขึ้น แนวต้านทันทีอยู่ที่ EMA 9 ช่วงบริเวณ 102.11 และหากสามารถทะลุเหนือระดับนี้ได้อย่างต่อเนื่อง จะช่วยบรรเทาแรงกดดันขาลงในปัจจุบันและเปิดทางสู่ระยะฟื้นตัวในวงกว้างมากขึ้น เนื่องจากไม่มีแนวรับทางเทคนิคที่ชัดเจนจากชุดข้อมูลที่ให้มา การอ่อนตัวลงจากระดับปัจจุบันจึงมีแนวโน้มถูกขับเคลื่อนโดยการชะลอตัวของโมเมนตัมมากกว่าระดับฐานเชิงโครงสร้างที่กำหนดไว้อย่างชัดเจน ทำให้ดัชนียังคงเปราะบางต่อการย่อตัวเชิงปรับฐานตราบใดที่ยังถูกจำกัดอยู่ต่ำกว่า EMA ระยะสั้น

(การวิเคราะห์ทางเทคนิคของบทความนี้เขียนขึ้นด้วยความช่วยเหลือของเครื่องมือ AI ดูข้อมูลเพิ่มเติม)

คำถามที่พบบ่อยเกี่ยวกับดอลลาร์สหรัฐ

ดอลลาร์สหรัฐคืออะไร?

ดอลลาร์สหรัฐ (USD) เป็นสกุลเงินทางการของสหรัฐอเมริกา และเป็นสกุลเงินที่ใช้โดยพฤตินัยของอีกหลายประเทศที่มีการหมุนเวียนควบคู่ไปกับธนบัตรท้องถิ่น ดอลลาร์สหรัฐเป็นสกุลเงินที่มีการซื้อขายมากที่สุดในโลก โดยคิดเป็นมากกว่า 88% ของปริมาณการซื้อขายในตลาดฟอเร็กซ์ทั่วโลกทั้งหมด หรือเฉลี่ย 6.6 ล้านล้านดอลลาร์ต่อวัน ตามข้อมูลในปี 2022 หลังสงครามโลกครั้งที่สอง USD เข้ามาแทนที่ปอนด์สเตอร์ลิงของอังกฤษในฐานะสกุลเงินสำรองของโลก ตลอดช่วงเวลาส่วนใหญ่ในประวัติศาสตร์ ดอลลาร์สหรัฐมีทองคำหนุนหลัง จนกระทั่งข้อตกลง Bretton Woods ในปี 1971 ที่ยกเลิกมาตรฐานทองคำ

การตัดสินใจของธนาคารกลางสหรัฐส่งผลกระทบต่อดอลลาร์สหรัฐอย่างไร?

ปัจจัยเดี่ยวที่สำคัญที่สุดซึ่งส่งผลต่อมูลค่าของดอลลาร์สหรัฐคือนโยบายการเงิน ซึ่งกำหนดโดยธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) เฟดมีพันธกิจ 2 ประการ ได้แก่ การรักษาเสถียรภาพด้านราคา (ควบคุมเงินเฟ้อ) และการส่งเสริมการจ้างงานเต็มศักยภาพ เครื่องมือหลักในการบรรลุเป้าหมายทั้งสองนี้คือการปรับอัตราดอกเบี้ย เมื่อราคาปรับตัวสูงขึ้นเร็วเกินไปและเงินเฟ้ออยู่เหนือเป้าหมาย 2% ของเฟด เฟดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย ซึ่งช่วยหนุนมูลค่าของ USD เมื่อเงินเฟ้อลดลงต่ำกว่า 2% หรืออัตราการว่างงานสูงเกินไป เฟดอาจปรับลดอัตราดอกเบี้ย ซึ่งจะกดดันดอลลาร์สหรัฐ

Quantitative Easing คืออะไร และมีอิทธิพลต่อดอลลาร์สหรัฐอย่างไร?

ในสถานการณ์รุนแรง ธนาคารกลางสหรัฐยังสามารถพิมพ์ดอลลาร์เพิ่มและใช้นโยบายผ่อนคลายเชิงปริมาณ (QE) ได้ QE คือกระบวนการที่เฟดเพิ่มการไหลเวียนของสินเชื่ออย่างมีนัยสำคัญในระบบการเงินที่ติดขัด นี่เป็นมาตรการนโยบายที่ไม่เป็นแบบแผน ซึ่งใช้เมื่อสินเชื่อแห้งเหือดเพราะธนาคารไม่ยอมปล่อยกู้ให้กันเอง (จากความกังวลเรื่องการผิดนัดชำระของคู่สัญญา) ถือเป็นทางเลือกสุดท้ายเมื่อการลดอัตราดอกเบี้ยเพียงอย่างเดียวไม่น่าจะให้ผลลัพธ์ที่จำเป็นได้ นี่คืออาวุธหลักของเฟดในการต่อสู้กับภาวะสินเชื่อตึงตัวที่เกิดขึ้นในช่วงวิกฤตการเงินครั้งใหญ่ปี 2008 โดยเฟดจะพิมพ์ดอลลาร์เพิ่มและนำไปซื้อพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐจากสถาบันการเงินเป็นหลัก โดยทั่วไปแล้ว QE มักนำไปสู่การอ่อนค่าของดอลลาร์สหรัฐ

Quantitative Tightening คืออะไร และมีอิทธิพลต่อดอลลาร์สหรัฐอย่างไร?

การคุมเข้มเชิงปริมาณ (QT) เป็นกระบวนการตรงกันข้าม โดยธนาคารกลางสหรัฐจะหยุดซื้อพันธบัตรจากสถาบันการเงิน และไม่นำเงินต้นจากพันธบัตรที่ถืออยู่ซึ่งครบกำหนดไปลงทุนซื้อใหม่ โดยทั่วไปแล้วสิ่งนี้เป็นบวกต่อดอลลาร์สหรัฐ

บทความถัดไป