คาดการณ์ราคา Bitcoin: การเลือกตั้งกลางเทอมสหรัฐฯ อาจจุดชนวนความผันผวนรุนแรงใน BTC

Bitcoin ยืนเหนือเส้น EMA 200 วันซึ่งเป็นระดับสำคัญ แต่ยังติดแนวต้านเส้น EMA 100 วัน โดยการทะลุกรอบในทิศทางใดทิศทางหนึ่งน่าจะเป็นตัวกำหนดแนวโน้มถัดไป
กองทุน Spot ETF ของ BTC มีเงินไหลออกเล็กน้อย 115.56 ล้านดอลลาร์ในวันอังคาร สะท้อนว่านักลงทุนยังคงระมัดระวังก่อนทราบผลการเลือกตั้งกลางเทอมของสหรัฐฯ
นักวิเคราะห์ยังคงมีมุมมองเชิงบวกต่อ BTC แต่คาดว่าราคาอาจแกว่งตัวอย่างรุนแรงได้ทั้งสองทิศทาง จึงให้น้ำหนักกับกลยุทธ์ที่อิงความผันผวนมากกว่าการเก็งทิศทางราคา

TMGM วิเคราะห์: ข่าวสารตลาดการเงิน ปฏิทินเศรษฐกิจ และมุมมองตลาด

Bitcoin (BTC) เคลื่อนไหวอยู่ระหว่างเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียล (EMA) 100 วันและ 200 วันซึ่งเป็นระดับสำคัญในวันพุธ การเคลื่อนไหวของราคา BTC บ่งชี้ว่ากำลังอยู่ในช่วงพักฐาน โดยการทะลุกรอบในทิศทางใดทิศทางหนึ่งน่าจะเป็นตัวกำหนดแนวโน้มถัดไป นักลงทุนสถาบันยังคงระมัดระวังก่อนทราบผลการเลือกตั้งกลางเทอมของสหรัฐฯ โดยกองทุนรวมซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์ที่ลงทุนใน Bitcoin โดยตรง (Spot Bitcoin ETF) มีเงินไหลออกเล็กน้อย 115.56 ล้านดอลลาร์ในวันอังคาร

ขณะเดียวกัน นักวิเคราะห์ของ K33 Research ยังคงมีมุมมองเชิงบวกต่อราชาแห่งคริปโต แต่คาดว่าอาจเกิดความผันผวนรุนแรงได้ทั้งสองทิศทาง จึงให้น้ำหนักกับกลยุทธ์ที่อิงความผันผวนมากกว่าการเก็งทิศทางราคา

นักลงทุนระมัดระวังและมีมุมมองเอนเอียงไปทางขาลงเล็กน้อย

ความต้องการจากนักลงทุนสถาบันยังคงอ่อนแอลงอย่างต่อเนื่องในสัปดาห์นี้ ข้อมูลจาก SoSoValue แสดงให้เห็นว่ากองทุน Spot ETF ของ BTC มีเงินไหลออกเล็กน้อย 115.56 ล้านดอลลาร์ในวันอังคาร หลังจากมีเงินไหลออก 398.62 ล้านดอลลาร์ในวันจันทร์ การถอนเงินติดต่อกันหลายวันสะท้อนว่านักลงทุนยังคงระมัดระวังก่อนทราบผลการเลือกตั้งกลางเทอมของสหรัฐฯ และยังมีมุมมองต่อ BTC เอนเอียงไปทางขาลงเล็กน้อย หากแนวโน้มเงินไหลออกนี้ยังคงดำเนินต่อไปและรุนแรงขึ้นตลอดสัปดาห์นี้ BTC อาจปรับฐานลงลึกกว่าเดิม

กราฟรายวันแสดงกระแสเงินไหลเข้าสุทธิรวมของกองทุน Spot Bitcoin ETF ที่มา: SoSoValue

นักวิเคราะห์คาดว่าราคาอาจแกว่งตัวอย่างรุนแรงได้ทั้งสองทิศทางท่ามกลางการเลือกตั้งกลางเทอมของสหรัฐฯ

รายงานของ K33 Research เมื่อวันอังคารระบุว่า การเลือกตั้งกลางเทอมของสหรัฐฯ เป็นปัจจัยกระตุ้นสำคัญที่ทำให้ตลาดผันผวนในสัปดาห์นี้ นับแต่นั้น พรรคเดโมแครตสามารถครองเสียงข้างมากได้ทั้งในสภาผู้แทนราษฎรและวุฒิสภา ปูทางไปสู่ภาวะที่ฝ่ายบริหารและฝ่ายนิติบัญญัติอยู่ภายใต้การควบคุมของคนละพรรค และอาจเกิดภาวะชะงักงันทางการเมืองในช่วงที่เหลือของวาระประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ ของสหรัฐฯ ซึ่ง K33 Research มองว่าเป็นผลลัพธ์ที่เอื้อต่อตลาดมากที่สุด

รายงานอธิบายเพิ่มเติมว่า ความแตกต่างระหว่างการถือครองสถานะในสัญญาซื้อขายล่วงหน้า Bitcoin ของตลาด Chicago Mercantile Exchange (CME) กับสัญญาซื้อขายล่วงหน้าแบบไม่มีกำหนดอายุ (perpetual หรือ perp) ทำให้ตัวชี้วัดสภาวะตลาดที่ K33 พัฒนาขึ้นเองเปลี่ยนแปลงอย่างมีนัยสำคัญ การเปรียบเทียบกับข้อมูลในอดีตชี้ว่า BTC อาจมีความผันผวนสูงขึ้นโดยไม่มีทิศทางที่ชัดเจน เนื่องจากสภาวะตลาดในอดีตเคยนำไปสู่ทั้งการร่วงลงอย่างรุนแรงและการปรับขึ้นอย่างมาก

กราฟสถานะคงค้างของสัญญาซื้อขายล่วงหน้า Bitcoin และสัญญา Perpetual เปรียบเทียบ CME (แกนซ้าย) กับสัญญา Perpetual (แกนขวา) ที่มา: K33

“แม้เรายังคงมีมุมมองเชิงบวกต่อ BTC และเชื่อว่าราคาผ่านจุดต่ำสุดไปแล้ว แต่แนวรับที่ไม่แข็งแกร่งและเลเวอเรจที่อยู่ในระดับสูงยังเปิดโอกาสให้ราคาปรับลงต่อ และทำให้การเคลื่อนไหวของราคาที่เกิดจากการบังคับปิดสถานะรุนแรงขึ้น” นักวิเคราะห์กล่าวเพิ่มเติม

นอกจากนี้ เมื่อความผันผวนโดยนัยระยะ 3 เดือนอยู่ใกล้ระดับต่ำเป็นประวัติการณ์ K33 จึงให้น้ำหนักกับการวางสถานะเพื่อรับประโยชน์จากความผันผวนมากกว่าการเก็งทิศทาง โดยเฉพาะกลยุทธ์ซื้อออปชันทั้ง Call และ Put ที่ราคาใช้สิทธิและวันหมดอายุเดียวกัน (Long Straddle) ซึ่งอาจได้ประโยชน์จากการเคลื่อนไหวอย่างมากของราคา Bitcoin หลังการเลือกตั้ง

แนวโน้มทางเทคนิคของ Bitcoin: พักฐานระหว่างเส้น EMA 100 วันและ 200 วัน

ราคา Bitcoin ซื้อขายอยู่ที่ 77,876 ดอลลาร์ ณ เวลาที่เขียนบทความในวันพุธ โดยพักฐานอยู่ระหว่างเส้น EMA 100 วันและ EMA 200 วัน ขณะเดียวกัน BTC ยังติดแนวต้านเส้น EMA 50 วันที่ 80,044 ดอลลาร์ ซึ่งจำกัดโอกาสปรับขึ้นและบ่งชี้ว่าราคามีแนวโน้มเคลื่อนไหวพักฐาน

ดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (RSI) ที่อยู่ใกล้ระดับ 40 บ่งชี้ว่าโมเมนตัมขาขึ้นในกราฟรายวันยังอ่อนแรง ขณะเดียวกัน ฮิสโตแกรมของดัชนี Moving Average Convergence Divergence (MACD) ยังคงอยู่ในแดนลบ สะท้อนภาพทางเทคนิคที่อ่อนแอ ซึ่งตอกย้ำมุมมองว่าตลาดกำลังเคลื่อนไหวในกรอบใต้แนวต้านใกล้เคียง

ในด้านขาขึ้น หากราคาปิดรายวันเหนือเส้น EMA 100 วันที่ 77,794 ดอลลาร์ได้สำเร็จ จะสนับสนุนมุมมองขาขึ้นเล็กน้อย โดยมีเป้าหมายถัดไปที่เส้น EMA 50 วันที่ 80,044 ดอลลาร์ ตามด้วยแนวต้านแนวนอนที่ 85,000 ดอลลาร์ ซึ่งมีแนวโน้มจะเผชิญแรงขายจากบริเวณเดิมอีกครั้งหากราคาปรับขึ้นต่อ

ในด้านขาลง หากราคาไม่สามารถปิดเหนือเส้น EMA 100 วันได้ การปรับฐานอาจขยายตัวลงไปถึงแนวรับแรกที่เส้น EMA 200 วันใกล้ 76,479 ดอลลาร์ หากราคาปิดรายวันต่ำกว่าระดับนี้ โครงสร้างราคา BTC จะอ่อนแอลงและเปิดทางให้เข้าสู่ช่วงปรับฐานในวงกว้างขึ้น

(บทวิเคราะห์ทางเทคนิคในบทความนี้เขียนขึ้นโดยใช้เครื่องมือ AI ช่วย เรียนรู้เพิ่มเติม)

คำถามที่พบบ่อยเกี่ยวกับ Bitcoin อัลต์คอยน์ และสเตเบิลคอยน์

Bitcoin คืออะไร?

Bitcoin เป็นคริปโทเคอร์เรนซีที่มีมูลค่าตลาดสูงที่สุด เป็นสกุลเงินเสมือนที่ออกแบบมาเพื่อใช้เป็นเงิน การชำระเงินรูปแบบนี้ไม่สามารถถูกควบคุมโดยบุคคล กลุ่มบุคคล หรือองค์กรใดองค์กรหนึ่ง จึงไม่จำเป็นต้องมีบุคคลที่สามเข้ามาเกี่ยวข้องในการทำธุรกรรมทางการเงิน

อัลต์คอยน์คืออะไร?

อัลต์คอยน์หมายถึงคริปโทเคอร์เรนซีทุกสกุลนอกเหนือจาก Bitcoin แต่บางคนมองว่า Ethereum ก็ไม่ใช่อัลต์คอยน์เช่นกัน เนื่องจากคริปโทเคอร์เรนซีทั้งสองสกุลนี้เป็นต้นทางของการแยกเครือข่ายหรือฟอร์ก หากยึดตามแนวคิดนี้ Litecoin จะเป็นอัลต์คอยน์สกุลแรก ซึ่งแยกตัวมาจากโปรโตคอลของ Bitcoin และจึงถือเป็นเวอร์ชันที่ “ปรับปรุงแล้ว” ของ Bitcoin

สเตเบิลคอยน์คืออะไร?

สเตเบิลคอยน์เป็นคริปโทเคอร์เรนซีที่ออกแบบมาให้มีราคาเสถียร โดยมีสินทรัพย์สำรองที่สอดคล้องกับสินทรัพย์อ้างอิงหนุนหลังมูลค่า เพื่อให้บรรลุเป้าหมายนี้ มูลค่าของสเตเบิลคอยน์แต่ละสกุลจึงผูกกับสินค้าโภคภัณฑ์หรือตราสารทางการเงิน เช่น ดอลลาร์สหรัฐ (USD) โดยมีการควบคุมอุปทานผ่านอัลกอริทึมหรือความต้องการ เป้าหมายหลักของสเตเบิลคอยน์คือการเป็นช่องทางแปลงเงินเข้าและออกจากตลาดสำหรับนักลงทุนที่ต้องการซื้อขายและลงทุนในคริปโทเคอร์เรนซี นอกจากนี้ สเตเบิลคอยน์ยังช่วยให้นักลงทุนเก็บรักษามูลค่าได้ เนื่องจากคริปโทเคอร์เรนซีโดยทั่วไปมีความผันผวน

สัดส่วนการครองตลาดของ Bitcoin คืออะไร?

สัดส่วนการครองตลาดของ Bitcoin คืออัตราส่วนระหว่างมูลค่าตลาดของ Bitcoin กับมูลค่าตลาดรวมของคริปโทเคอร์เรนซีทุกสกุล ซึ่งช่วยสะท้อนความสนใจของนักลงทุนที่มีต่อ Bitcoin ได้อย่างชัดเจน โดยทั่วไป สัดส่วนการครองตลาดของ BTC มักอยู่ในระดับสูงก่อนและระหว่างช่วงตลาดขาขึ้น ซึ่งเป็นช่วงที่นักลงทุนหันไปลงทุนในคริปโทเคอร์เรนซีที่ค่อนข้างมีเสถียรภาพและมีมูลค่าตลาดสูงอย่าง Bitcoin การลดลงของสัดส่วนการครองตลาดของ BTC มักหมายความว่านักลงทุนกำลังย้ายเงินทุนและ/หรือกำไรไปยังอัลต์คอยน์เพื่อแสวงหาผลตอบแทนที่สูงขึ้น ซึ่งมักกระตุ้นให้ราคาอัลต์คอยน์พุ่งขึ้นอย่างร้อนแรง

บทความถัดไป