ใกล้ถึงคิวธนาคารกลางยุโรป (ECB) ขณะยูโรกลับสู่ระดับต่ำสุดของเดือนตุลาคม

EUR/USD หยุดร่วงต่อเนื่องห้าวันทำการที่ระดับต่ำสุดของวันที่ 14 ตุลาคม ก่อนฟื้นตัวขึ้นจากระดับดังกล่าว
เฟดมีมติคงดอกเบี้ยด้วยคะแนน 10 ต่อ 2 โดย Cook กรรมการเฟดลงมติแย้งเป็นครั้งแรก สนับสนุนให้ขึ้นดอกเบี้ย
ยูโรโซนเตรียมเผย GDP ไตรมาสสามในวันศุกร์ คาดการเติบโตชะลอลงเหลือ 0.2%

ธนาคารกลางยุโรป (ECB) จะประกาศผลการตัดสินใจด้านนโยบายในวันพฤหัสบดี ขณะที่ EUR/USD อยู่เหนือระดับต่ำสุดที่เคยลงไปแตะสองครั้งเพียงเล็กน้อย ทั้งในวันที่ 14 ตุลาคมและอีกครั้งในวันพุธ การลงไปทดสอบระดับดังกล่าวในวันพุธ ซึ่งอยู่เหนือ 1.1100 เล็กน้อย เกิดขึ้นหลังจากปรับตัวลดลงติดต่อกันห้าวันทำการ นับจากนั้น คู่เงินนี้ฟื้นกลับขึ้นมาอยู่แถว 1.1150 และมีแนวโน้มที่จะปรับตัวขึ้นเป็นวันแรกในรอบหกวันทำการ

TMGM วิเคราะห์: ข่าวสารตลาดการเงิน ปฏิทินเศรษฐกิจ และมุมมองตลาด

เฟด (ธนาคารกลางสหรัฐ) มีมติคงอัตราดอกเบี้ยด้วยคะแนนเสียง 10 ต่อ 2 โดย Hammack ประธานเฟดสาขาคลีฟแลนด์ และ Cook กรรมการเฟด ลงคะแนนสนับสนุนให้ขึ้นดอกเบี้ย 0.25 จุดเปอร์เซ็นต์ ซึ่งเป็นการลงมติแย้งครั้งแรกของ Cook นับตั้งแต่เข้ารับตำแหน่งในปี 2022 แถลงการณ์ปรับคำอธิบายการเติบโตของเศรษฐกิจสหรัฐจากขยายตัวในอัตราที่มั่นคงเป็นขยายตัวในอัตราที่แข็งแกร่ง เทรดเดอร์เพิ่มการประเมินโอกาสที่เฟดจะขึ้นดอกเบี้ยในเดือนธันวาคมเป็นประมาณ 81% จาก 75% ซึ่งส่งผลต่ออัตราดอกเบี้ยฝั่งสหรัฐในส่วนต่างอัตราดอกเบี้ยของคู่เงิน EUR/USD

Warsh ประธานเฟดกล่าวว่า เขาไม่เชื่อในการส่งสัญญาณนโยบายล่วงหน้านอกช่วงวิกฤต และอัตราดอกเบี้ยที่กำหนดโดยตลาด ซึ่งเป็นอัตราที่มีผลต่อการซื้อขายดอลลาร์ ได้ปรับตัวลดลงแล้ว EUR/USD ขึ้นแตะระดับสูงสุดของวันระหว่างการแถลงข่าวของเขา การลงมติสองเสียงสนับสนุนให้ขึ้นดอกเบี้ยและการปรับมุมมองการเติบโตของสหรัฐให้ดีขึ้นเกิดขึ้นในวันเดียวที่ EUR/USD ปรับตัวขึ้นในรอบหกวันทำการ

กำหนดการสำคัญ

ผลการตัดสินใจของ ECB ในวันพฤหัสบดี เวลา 13:15 น. GMT จะกำหนดอัตราดอกเบี้ยฝั่งยูโรในส่วนต่างอัตราดอกเบี้ยของคู่เงินนี้ โดยคาดว่าอัตราดอกเบี้ยเงินฝากจะคงอยู่ที่ 2.5% Lagarde ประธาน ECB จะตอบคำถามในเวลา 13:45 น. GMT ส่วนตัวเลขการเติบโตของเศรษฐกิจยูโรโซนไตรมาสสาม ซึ่งมีกำหนดเผยแพร่ในวันศุกร์ เวลา 10:00 น. GMT คาดว่าจะอยู่ที่ 0.2% จากเดิม 0.6%

ผลิตภัณฑ์มวลรวมในประเทศ (GDP) ของสหรัฐไตรมาสสามจะเผยแพร่ในวันพฤหัสบดี เวลา 12:30 น. GMT ก่อน ECB ประกาศผลการตัดสินใจไม่นาน โดยคาดว่าจะขยายตัวในอัตรา 3.2% เมื่อปรับเป็นอัตรารายปี จากเดิม 2.2% ตัวเลขคาดการณ์สะท้อนว่าการเติบโตทางเศรษฐกิจฝั่งสหรัฐของคู่เงินนี้กำลังเร่งตัว ขณะที่ฝั่งยูโรชะลอตัวในไตรมาสเดียวกัน

มุมมองทางเทคนิค

EUR/USD เคลื่อนไหวในกรอบที่มีขอบบนอยู่เหนือ 1.1250 เล็กน้อยมาตั้งแต่ต้นเดือนตุลาคม ซึ่งเป็นช่วงล่าสุดของการปรับตัวลงจากจุดสูงสุดในเดือนสิงหาคมที่อยู่เหนือ 1.1700 เล็กน้อย คู่เงินนี้ยังไม่เคยขึ้นเหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียล (EMA) 50 วัน ซึ่งขณะนี้อยู่ต่ำกว่า 1.1350 เล็กน้อย นับตั้งแต่กลางเดือนกันยายน ขณะที่เส้น EMA 200 วันอยู่ต่ำกว่า 1.1500 เล็กน้อย

กราฟรายวัน EUR/USD

คำถามที่พบบ่อยเกี่ยวกับยูโร

ยูโรคืออะไร?

ยูโรเป็นสกุลเงินของประเทศสมาชิกสหภาพยุโรป 20 ประเทศที่อยู่ในยูโรโซน และเป็นสกุลเงินที่มีการซื้อขายมากเป็นอันดับสองของโลก รองจากดอลลาร์สหรัฐ ในปี 2022 ยูโรมีสัดส่วน 31% ของธุรกรรมแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศทั้งหมด โดยมีมูลค่าการซื้อขายเฉลี่ยมากกว่า 2.2 ล้านล้านดอลลาร์ต่อวัน EUR/USD เป็นคู่เงินที่มีการซื้อขายมากที่สุดในโลก คิดเป็นสัดส่วนประมาณ 30% ของธุรกรรมทั้งหมด ตามด้วย EUR/JPY (4%), EUR/GBP (3%) และ EUR/AUD (2%)

ECB คืออะไร และส่งผลต่อยูโรอย่างไร?

ธนาคารกลางยุโรป (ECB) ซึ่งตั้งอยู่ในเมืองแฟรงก์เฟิร์ต ประเทศเยอรมนี เป็นธนาคารกลางของยูโรโซน โดยทำหน้าที่กำหนดอัตราดอกเบี้ยและดำเนินนโยบายการเงิน ภารกิจหลักของ ECB คือการรักษาเสถียรภาพด้านราคา ซึ่งหมายถึงการควบคุมเงินเฟ้อหรือกระตุ้นการเติบโตทางเศรษฐกิจ เครื่องมือหลักคือการปรับขึ้นหรือลดอัตราดอกเบี้ย โดยทั่วไป อัตราดอกเบี้ยที่ค่อนข้างสูง หรือความคาดหวังว่าอัตราดอกเบี้ยจะสูงขึ้น จะส่งผลดีต่อยูโร และในทางกลับกัน อัตราดอกเบี้ยที่ต่ำลงจะส่งผลตรงข้าม คณะมนตรีบริหารของ ECB ตัดสินใจด้านนโยบายการเงินในการประชุมที่จัดขึ้นปีละแปดครั้ง โดยผู้ร่วมตัดสินใจประกอบด้วยผู้ว่าการธนาคารกลางของประเทศต่าง ๆ ในยูโรโซน และกรรมการประจำหกคน ซึ่งรวมถึงคริสติน ลาการ์ด ประธาน ECB

ข้อมูลเงินเฟ้อส่งผลต่อมูลค่ายูโรอย่างไร?

ข้อมูลเงินเฟ้อของยูโรโซน ซึ่งวัดด้วยดัชนีราคาผู้บริโภคแบบปรับให้สอดคล้องกัน (HICP) เป็นตัวชี้วัดทางเศรษฐกิจที่สำคัญต่อยูโร หากเงินเฟ้อเพิ่มขึ้นมากกว่าที่คาด โดยเฉพาะเมื่อสูงกว่าเป้าหมาย 2% ของ ECB จะทำให้ ECB จำเป็นต้องขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพื่อควบคุมเงินเฟ้ออีกครั้ง โดยทั่วไป อัตราดอกเบี้ยที่ค่อนข้างสูงเมื่อเทียบกับประเทศอื่นจะส่งผลดีต่อยูโร เนื่องจากทำให้ภูมิภาคนี้น่าสนใจยิ่งขึ้นสำหรับนักลงทุนทั่วโลกในการนำเงินมาพักไว้

ข้อมูลเศรษฐกิจมีอิทธิพลต่อมูลค่ายูโรอย่างไร?

ข้อมูลที่เผยแพร่สะท้อนภาวะเศรษฐกิจและอาจส่งผลต่อยูโร ตัวชี้วัดต่าง ๆ เช่น GDP ดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) ภาคการผลิตและภาคบริการ การจ้างงาน และผลสำรวจความเชื่อมั่นผู้บริโภค ล้วนมีอิทธิพลต่อทิศทางของสกุลเงินร่วมนี้ เศรษฐกิจที่แข็งแกร่งส่งผลดีต่อยูโร เพราะไม่เพียงดึงดูดการลงทุนจากต่างประเทศได้มากขึ้นเท่านั้น แต่ยังอาจกระตุ้นให้ ECB ขึ้นอัตราดอกเบี้ย ซึ่งจะทำให้ยูโรแข็งค่าขึ้นโดยตรง ในทางกลับกัน หากข้อมูลเศรษฐกิจอ่อนแอ ยูโรก็มีแนวโน้มอ่อนค่าลง ข้อมูลเศรษฐกิจของสี่ประเทศที่มีขนาดเศรษฐกิจใหญ่ที่สุดในยูโรโซน ได้แก่ เยอรมนี ฝรั่งเศส อิตาลี และสเปน มีความสำคัญเป็นพิเศษ เนื่องจากมีสัดส่วนรวมกันถึง 75% ของเศรษฐกิจยูโรโซน

ดุลการค้าส่งผลต่อยูโรอย่างไร?

ดุลการค้าเป็นข้อมูลสำคัญอีกตัวหนึ่งที่ส่งผลต่อยูโร โดยตัวชี้วัดนี้วัดส่วนต่างระหว่างรายได้จากการส่งออกกับรายจ่ายในการนำเข้าของประเทศในช่วงเวลาหนึ่ง หากประเทศใดผลิตสินค้าส่งออกที่เป็นที่ต้องการสูง สกุลเงินของประเทศนั้นจะมีมูลค่าเพิ่มขึ้นจากความต้องการสกุลเงินที่เพิ่มขึ้นของผู้ซื้อจากต่างประเทศเพื่อนำมาซื้อสินค้าเหล่านี้ ดังนั้น ดุลการค้าเกินดุลจึงช่วยให้สกุลเงินแข็งค่าขึ้น ส่วนดุลการค้าขาดดุลจะส่งผลในทางตรงข้าม

บทความถัดไป