Phe mua đô la Úc tỏ ra do dự dưới đỉnh một tháng trước thềm công bố CPI Úc và cuộc họp FOMC

AUD/USD tiếp tục chật vật vượt ngưỡng kháng cự tại đường SMA 100 ngày.
Lợi suất trái phiếu Mỹ gây sức ép lên USD, hỗ trợ tỷ giá giao ngay trong bối cảnh thị trường đặt cược RBA tăng lãi suất.
Tâm điểm vẫn là báo cáo CPI của Úc, quyết định của Fed và các dữ liệu kinh tế vĩ mô quan trọng của Mỹ.

Cặp AUD/USD giảm nhẹ từ mức cao nhất trong một tháng đạt được vào đầu ngày thứ Hai này, nhưng đà giảm không tiếp diễn và tỷ giá vẫn duy trì trên mốc tâm lý 0.7000 trong phiên châu Á.

TMGM Analysis: Financial Market News, Economic Calendar & Market Insights

Đồng đô la Úc (AUD) tiếp tục nhận được phần nào sự hỗ trợ khi thị trường ngày càng kỳ vọng Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) sẽ tăng lãi suất thêm một lần nữa tại cuộc họp chính sách tháng 11 sắp tới. Kỳ vọng này được củng cố bởi những bình luận mang quan điểm thắt chặt chính sách gần đây của Trợ lý Thống đốc RBA Sarah Hunter. Bà cho biết lạm phát vẫn chưa được kiểm soát hoàn toàn và lãi suất có thể cần tăng thêm do nguy cơ áp lực giá từ nước ngoài ăn sâu vào nền kinh tế.

Trong khi đó, đồng đô la Mỹ (USD) chật vật nối dài nhịp phục hồi nhẹ hôm thứ Sáu từ mức thấp nhất trong ba tuần, giữa hy vọng căng thẳng tại Trung Đông hạ nhiệt và lợi suất trái phiếu Mỹ tiếp tục giảm. Điều này có thể tiếp tục hỗ trợ cặp AUD/USD. Tuy nhiên, phe mua dường như vẫn do dự và lựa chọn chờ số liệu lạm phát tiêu dùng mới nhất của Úc cùng kết quả cuộc họp chính sách tiền tệ kéo dài hai ngày rất được mong đợi của FOMC, dự kiến được công bố vào thứ Tư.

Các nhà giao dịch cũng sẽ theo dõi báo cáo ước tính sơ bộ GDP quý III của Mỹ và Chỉ số giá chi tiêu tiêu dùng cá nhân (PCE) của Mỹ được công bố vào thứ Năm để tìm thêm tín hiệu về lộ trình chính sách tương lai của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed), yếu tố sẽ chi phối diễn biến USD. Trong thời gian chờ đợi, những bất ổn địa chính trị có thể hỗ trợ đồng bạc xanh nhờ vai trò trú ẩn an toàn và hạn chế đà tăng của cặp AUD/USD. Vì vậy, lựa chọn thận trọng là chờ tỷ giá vượt đường trung bình động giản đơn (SMA) 100 ngày trước khi mở vị thế đón xu hướng tăng ngắn hạn tiếp diễn.

Biểu đồ ngày của AUD/USD

Phân tích kỹ thuật

Cặp AUD/USD vẫn bị hạn chế đà tăng dưới đường trung bình động giản đơn (SMA) 100 ngày tại 0.7033 và hiện đã lùi xuống dưới các mức Fibonacci thoái lui ở giữa biên độ. Mức 50,0% tại 0.7065 và mức 61,8% tại 0.7105 có thể đóng vai trò là các ngưỡng cản phía trên, trong khi hỗ trợ ban đầu nằm tại mức Fibonacci thoái lui 38,2% ở 0.7025. Lực mua tiếp theo được kỳ vọng xuất hiện gần mức 23,6% tại 0.6976 và vùng đáy của cấu trúc giá tổng thể quanh điểm neo Fibonacci tại 0.6896.

(Phần phân tích kỹ thuật trong bài viết này được thực hiện với sự hỗ trợ của công cụ AI. Tìm hiểu thêm.)

Câu hỏi thường gặp về RBA

Ngân hàng Dự trữ Úc là gì và ảnh hưởng đến đồng đô la Úc như thế nào?

Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) ấn định lãi suất và điều hành chính sách tiền tệ của Úc. Các quyết định được hội đồng thống đốc đưa ra tại 11 cuộc họp mỗi năm và các cuộc họp khẩn cấp bất thường khi cần thiết. Nhiệm vụ chính của RBA là duy trì ổn định giá cả, tức giữ lạm phát ở mức 2-3%, đồng thời “...góp phần ổn định đồng tiền, bảo đảm việc làm đầy đủ, cũng như sự thịnh vượng kinh tế và phúc lợi của người dân Úc.” Công cụ chủ yếu để đạt được những mục tiêu này là tăng hoặc giảm lãi suất. Lãi suất tương đối cao sẽ giúp đồng đô la Úc (AUD) mạnh lên và ngược lại. Các công cụ khác của RBA bao gồm nới lỏng và thắt chặt định lượng.

Dữ liệu lạm phát tác động đến giá trị đồng đô la Úc như thế nào?

Theo quan điểm truyền thống, lạm phát luôn được xem là yếu tố tiêu cực đối với tiền tệ vì làm giảm giá trị của đồng tiền nói chung. Tuy nhiên, trong thời hiện đại, khi các biện pháp kiểm soát dòng vốn xuyên biên giới được nới lỏng, thực tế lại diễn ra theo chiều ngược lại. Hiện nay, lạm phát tăng vừa phải thường khiến các ngân hàng trung ương tăng lãi suất, qua đó thu hút thêm dòng vốn từ các nhà đầu tư toàn cầu đang tìm kiếm nơi sinh lời cho nguồn tiền của mình. Điều này làm tăng nhu cầu đối với đồng nội tệ, trong trường hợp của Úc là đồng đô la Úc.

Dữ liệu kinh tế ảnh hưởng đến giá trị đồng đô la Úc như thế nào?

Dữ liệu kinh tế vĩ mô phản ánh sức khỏe của nền kinh tế và có thể tác động đến giá trị đồng tiền của quốc gia đó. Các nhà đầu tư ưu tiên rót vốn vào những nền kinh tế an toàn và đang tăng trưởng thay vì những nền kinh tế bấp bênh và suy giảm. Dòng vốn đổ vào nhiều hơn làm tăng tổng cầu đối với đồng nội tệ và nâng giá trị của đồng tiền này. Các chỉ báo phổ biến như GDP, chỉ số nhà quản trị mua hàng (PMI) ngành sản xuất và dịch vụ, dữ liệu việc làm và các khảo sát tâm lý người tiêu dùng có thể ảnh hưởng đến AUD. Một nền kinh tế vững mạnh có thể thúc đẩy Ngân hàng Dự trữ Úc tăng lãi suất, qua đó cũng hỗ trợ AUD.

Nới lỏng định lượng (QE) là gì và tác động đến đồng đô la Úc như thế nào?

Nới lỏng định lượng (QE) là công cụ được sử dụng trong những tình huống đặc biệt nghiêm trọng, khi việc giảm lãi suất không đủ để khôi phục dòng tín dụng trong nền kinh tế. QE là quá trình Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) in đô la Úc (AUD) để mua tài sản, thường là trái phiếu chính phủ hoặc trái phiếu doanh nghiệp, từ các tổ chức tài chính, qua đó cung cấp lượng thanh khoản rất cần thiết cho các tổ chức này. QE thường khiến AUD suy yếu.

Thắt chặt định lượng (QT) là gì và tác động đến đồng đô la Úc như thế nào?

Thắt chặt định lượng (QT) là quá trình ngược lại với QE. Chính sách này được triển khai sau QE, khi nền kinh tế đang phục hồi và lạm phát bắt đầu tăng. Trong khi với QE, Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) mua trái phiếu chính phủ và trái phiếu doanh nghiệp từ các tổ chức tài chính để cung cấp thanh khoản, thì với QT, RBA ngừng mua thêm tài sản và ngừng tái đầu tư khoản gốc thu về khi các trái phiếu đang nắm giữ đáo hạn. Chính sách này sẽ có tác động tích cực, hay hỗ trợ đà tăng, đối với đồng đô la Úc.

Bài viết tiếp theo