เงินปอนด์อังกฤษขยับแข็งค่าเทียบดอลลาร์สหรัฐที่อ่อนค่า ขณะตลาดยังจับตาการประชุม FOMC สัปดาห์นี้อย่างใกล้ชิด

GBP/USD กลับมามีแรงซื้อในช่วงต้นสัปดาห์ใหม่ ท่ามกลางปัจจัยหนุนหลายประการ
อัตราผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐที่ปรับลดลงในช่วงที่ผ่านมา จำกัดการฟื้นตัวของ USD ขณะที่ความคาดหวังต่อการขึ้นดอกเบี้ยของ BoE ช่วยหนุน GBP
ความกังวลเกี่ยวกับตะวันออกกลางและท่าทีเข้มงวดของเฟดอาจจำกัดการอ่อนค่าของ USD ก่อนการประชุมธนาคารกลางและการเปิดเผยข้อมูลสำคัญที่อาจสร้างความผันผวน

คู่เงิน GBP/USD มีแรงซื้อเมื่อราคาอ่อนตัวลงใกล้บริเวณ 1.3360 ในช่วงการซื้อขายตลาดเอเชียวันศุกร์ ช่วยหยุดการปรับฐานลงเล็กน้อยในสัปดาห์ที่แล้วจากระดับสูงสุดนับตั้งแต่วันที่ 16 กันยายน อย่างไรก็ตาม นักลงทุนฝั่งซื้ออาจรอให้ราคาปรับขึ้นและยืนเหนือระดับ 1.3400 ได้อย่างต่อเนื่องก่อนเปิดสถานะซื้อใหม่ เนื่องจากตลาดยังคงจับตาการประชุมธนาคารกลางครั้งสำคัญในสัปดาห์นี้

TMGM วิเคราะห์: ข่าวสารตลาดการเงิน ปฏิทินเศรษฐกิจ และมุมมองตลาด

เฟด (ธนาคารกลางสหรัฐ) มีกำหนดประกาศผลการตัดสินใจในวันพุธ และคาดว่าจะคงอัตราดอกเบี้ยไว้ตามเดิมเมื่อสิ้นสุดการประชุมนโยบายระยะเวลา 2 วัน เนื่องจากไม่มีการเผยแพร่ประมาณการเศรษฐกิจฉบับปรับปรุง เทรดเดอร์จะพิจารณาถ้อยแถลงประกอบการตัดสินใจเรื่องอัตราดอกเบี้ย รวมถึงความเห็นของ Kevin Warsh ประธานเฟดในการแถลงข่าวหลังการประชุมอย่างใกล้ชิด นอกจากนี้ การเปิดเผยข้อมูลเศรษฐกิจมหภาคสำคัญของสหรัฐในวันพฤหัสบดี ได้แก่ ผลิตภัณฑ์มวลรวมภายในประเทศ (GDP) ไตรมาส 3 ประมาณการครั้งแรก และดัชนีราคาการใช้จ่ายเพื่อการบริโภคส่วนบุคคล (PCE) จะส่งผลต่อการคาดการณ์ของตลาดเกี่ยวกับทิศทางนโยบายในอนาคตของเฟด ซึ่งจะส่งผลต่อความต้องการดอลลาร์สหรัฐ (USD) และเป็นแรงขับเคลื่อนสำคัญต่อคู่เงิน GBP/USD

ในระหว่างนี้ อัตราผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐที่ลดลงอย่างมากในช่วงที่ผ่านมา ยังคงจำกัดความพยายามฟื้นตัวของ USD จากระดับต่ำสุดในรอบ 3 สัปดาห์ที่แตะเมื่อวันพฤหัสบดีที่ผ่านมา ในทางกลับกัน เงินปอนด์อังกฤษ (GBP) ยังคงได้รับแรงหนุนจากความคาดหวังที่เพิ่มขึ้นว่าธนาคารกลางอังกฤษ (BoE) จะดำเนินนโยบายการเงินที่เข้มงวดขึ้น โดยมีข้อมูลเงินเฟ้อของสหราชอาณาจักรที่สูงกว่าคาดและตัวเลขตลาดแรงงานที่ยังแข็งแกร่งเป็นปัจจัยสนับสนุน ทั้งนี้ เทรดเดอร์ประเมินโอกาสราว 95% ที่ BoE จะขึ้นอัตราดอกเบี้ย 25 เบสิสพอยต์ (bps) ในการประชุมครั้งถัดไปวันที่ 5 พฤศจิกายน ปัจจัยดังกล่าวช่วยหนุนคู่เงิน GBP/USD และสนับสนุนมุมมองว่าการฟื้นตัวอย่างแข็งแกร่งในช่วงที่ผ่านมาจากระดับต่ำสุดในรอบเกือบ 4 เดือนที่แตะเมื่อวันที่ 14 ตุลาคม อาจดำเนินต่อไป

ขณะเดียวกัน นักลงทุนยังคงประเมินโอกาสเกือบ 80% ที่ธนาคารกลางสหรัฐจะปรับขึ้นต้นทุนการกู้ยืมในเดือนธันวาคม นอกจากนี้ ส่วนชดเชยความเสี่ยงด้านภูมิรัฐศาสตร์ยังคงเป็นปัจจัยสำคัญที่ตลาดคำนึงถึง ท่ามกลางการเจรจาสันติภาพระหว่างสหรัฐกับอิหร่านที่ชะงักงัน โดยความเคลื่อนไหวล่าสุดเมื่อวันอาทิตย์ กลุ่มฮูตีในเยเมนที่ได้รับการสนับสนุนจากอิหร่านขู่ว่าจะโจมตีท่าอากาศยานคิงคาลิดในกรุงริยาดของซาอุดีอาระเบียต่อไป สถานการณ์นี้อาจจำกัดการอ่อนค่าของดอลลาร์สหรัฐซึ่งเป็นสกุลเงินปลอดภัย และจำกัดการปรับขึ้นของคู่เงิน GBP/USD ดังนั้น การรอให้ราคาปรับขึ้นและยืนเหนือระดับ 1.3400 ได้อย่างต่อเนื่องก่อนเปิดสถานะซื้อใหม่จึงเป็นแนวทางที่รอบคอบ อย่างไรก็ดี ปัจจัยพื้นฐานที่เอื้ออำนวยบ่งชี้ว่าอาจมีแรงซื้อเข้ามาทุกครั้งที่ราคาย่อตัวลงเพื่อปรับฐาน

กราฟรายวัน GBP/USD

การวิเคราะห์ทางเทคนิค

คู่เงิน GBP/USD ทรงตัวอยู่ต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 100 วันที่ 1.3390 และระดับ Fibonacci retracement 50.0% ที่ 1.3403 เพียงเล็กน้อย หากราคาปิดรายวันเหนือระดับหลัง จะเปิดทางให้ปรับขึ้นสู่ระดับ Fibonacci retracement 61.8% ที่ 1.3466 และจากนั้นที่ 1.3556

ในด้านขาลง แนวรับแรกอยู่ที่ระดับ Fibonacci retracement 38.2% ที่ 1.3341 ก่อนถึงระดับ 23.6% ที่ 1.3263 ซึ่งคาดว่าผู้ซื้อจะให้ความสนใจมากขึ้น หากราคาหลุดต่ำกว่า 1.3263 อย่างต่อเนื่อง จะเปิดทางลงไปทดสอบจุดอ้างอิงเชิงโครงสร้างของ Fibonacci ที่ 1.3137

(บทวิเคราะห์ทางเทคนิคของข่าวนี้จัดทำขึ้นโดยใช้เครื่องมือ AI ช่วย ดูข้อมูลเพิ่มเติม)

คำถามที่พบบ่อยเกี่ยวกับเงินปอนด์สเตอร์ลิง

เงินปอนด์สเตอร์ลิงคืออะไร?

เงินปอนด์สเตอร์ลิง (GBP) เป็นสกุลเงินที่เก่าแก่ที่สุดในโลก (ค.ศ. 886) และเป็นสกุลเงินทางการของสหราชอาณาจักร อีกทั้งเป็นสกุลเงินที่มีการซื้อขายมากที่สุดเป็นอันดับ 4 ในตลาดแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศ (FX) ของโลก คิดเป็น 12% ของธุรกรรมทั้งหมด หรือเฉลี่ย 630 พันล้านดอลลาร์ต่อวัน ตามข้อมูลปี 2022 คู่เงินหลักที่มีการซื้อขาย ได้แก่ GBP/USD หรือที่เรียกว่า “Cable” ซึ่งคิดเป็น 11% ของการซื้อขายในตลาด FX, GBP/JPY หรือที่เทรดเดอร์เรียกกันว่า “Dragon” (3%) และ EUR/GBP (2%) เงินปอนด์สเตอร์ลิงออกโดยธนาคารกลางอังกฤษ (BoE)

การตัดสินใจของธนาคารกลางอังกฤษส่งผลต่อเงินปอนด์สเตอร์ลิงอย่างไร?

ปัจจัยสำคัญที่สุดที่มีอิทธิพลต่อมูลค่าของเงินปอนด์สเตอร์ลิงคือนโยบายการเงินที่กำหนดโดยธนาคารกลางอังกฤษ โดย BoE ตัดสินใจบนพื้นฐานของการบรรลุเป้าหมายหลักด้าน “เสถียรภาพราคา” ซึ่งหมายถึงอัตราเงินเฟ้อที่ทรงตัวอยู่ที่ประมาณ 2% เครื่องมือหลักในการบรรลุเป้าหมายนี้คือการปรับอัตราดอกเบี้ย เมื่อเงินเฟ้อสูงเกินไป BoE จะพยายามควบคุมด้วยการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย ทำให้ประชาชนและภาคธุรกิจมีต้นทุนในการเข้าถึงสินเชื่อสูงขึ้น โดยทั่วไปแล้ว สิ่งนี้เป็นปัจจัยบวกต่อ GBP เนื่องจากอัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้นทำให้สหราชอาณาจักรเป็นจุดหมายที่น่าสนใจยิ่งขึ้นสำหรับนักลงทุนทั่วโลกในการนำเงินมาลงทุน เมื่อเงินเฟ้อลดลงต่ำเกินไป จะเป็นสัญญาณว่าการเติบโตทางเศรษฐกิจกำลังชะลอตัว ในสถานการณ์เช่นนี้ BoE จะพิจารณาลดอัตราดอกเบี้ยเพื่อให้ต้นทุนสินเชื่อถูกลง ธุรกิจต่าง ๆ จะได้กู้ยืมมากขึ้นเพื่อลงทุนในโครงการที่สร้างการเติบโต

ข้อมูลเศรษฐกิจมีอิทธิพลต่อมูลค่าเงินปอนด์อย่างไร?

ข้อมูลเศรษฐกิจที่เผยแพร่ช่วยสะท้อนภาวะเศรษฐกิจและอาจส่งผลต่อมูลค่าของเงินปอนด์สเตอร์ลิง ตัวชี้วัดต่าง ๆ เช่น GDP ดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) ภาคการผลิตและภาคบริการ รวมถึงการจ้างงาน ล้วนมีอิทธิพลต่อทิศทางของ GBP เศรษฐกิจที่แข็งแกร่งเป็นผลดีต่อเงินปอนด์สเตอร์ลิง เพราะไม่เพียงดึงดูดการลงทุนจากต่างประเทศมากขึ้น แต่ยังอาจกระตุ้นให้ BoE ปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย ซึ่งจะทำให้ GBP แข็งค่าขึ้นโดยตรง ในทางกลับกัน หากข้อมูลเศรษฐกิจอ่อนแอ เงินปอนด์สเตอร์ลิงก็มีแนวโน้มอ่อนค่าลง

ดุลการค้าส่งผลต่อเงินปอนด์อย่างไร?

ข้อมูลสำคัญอีกอย่างหนึ่งสำหรับเงินปอนด์สเตอร์ลิงคือดุลการค้า ตัวชี้วัดนี้วัดส่วนต่างระหว่างรายได้จากการส่งออกกับรายจ่ายในการนำเข้าของประเทศในช่วงเวลาหนึ่ง หากประเทศผลิตสินค้าส่งออกที่เป็นที่ต้องการสูง สกุลเงินของประเทศนั้นจะได้รับประโยชน์โดยตรงจากความต้องการสกุลเงินที่เพิ่มขึ้นของผู้ซื้อชาวต่างชาติที่ต้องการซื้อสินค้าเหล่านี้ ดังนั้น ดุลการค้าสุทธิที่เป็นบวกจึงช่วยให้สกุลเงินแข็งค่าขึ้น ส่วนดุลการค้าที่เป็นลบจะส่งผลตรงกันข้าม

บทความถัดไป