คาดการณ์ราคาซิลเวอร์: XAG/USD เข้าใกล้ภาวะขายมากเกินไปหลังการเทขายที่ขับเคลื่อนโดย CPI

Silver เผชิญแรงขายอย่างหนัก หลังเงินเฟ้อสหรัฐออกมาสูงกว่าคาด กระตุ้นการคาดการณ์ว่าเฟดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย
แนวโน้มทางเทคนิคยังคงเป็นขาลง เนื่องจาก XAG/USD ซื้อขายต่ำกว่าเส้น SMA รายวันสำคัญอย่างมาก
RSI เข้าใกล้เขตขายมากเกินไป ขณะที่ MACD ส่งสัญญาณว่าแรงขายยังคงต่อเนื่อง

Silver (XAG/USD) ร่วงลงมากกว่า 5.5% ในวันพุธ หลังข้อมูลเงินเฟ้อสหรัฐที่แข็งแกร่งกว่าคาดกระตุ้นการคาดการณ์ว่า ธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติม ส่งผลให้ดอลลาร์สหรัฐ (USD) แตะระดับสูงสุดใหม่ของปีจนถึงปัจจุบัน ขณะที่เขียนบทความนี้ XAG/USD ซื้อขายอยู่แถว $55.78 ซึ่งเป็นระดับต่ำสุดนับตั้งแต่เดือนกรกฎาคม

TMGM วิเคราะห์: ข่าวสารตลาดการเงิน ปฏิทินเศรษฐกิจ และมุมมองตลาด

ข้อมูลที่เผยแพร่โดยสำนักงานสถิติแรงงานสหรัฐแสดงให้เห็นว่าเงินเฟ้อทั่วไปเพิ่มขึ้นสู่ 3.7% YoY ในเดือนกันยายน จาก 3.4% ในเดือนสิงหาคม สูงกว่าที่คาดไว้ที่ 3.6% ส่วนเงินเฟ้อพื้นฐานซึ่งไม่รวมอาหารและพลังงาน เพิ่มขึ้นเป็น 2.6% จาก 2.4% สูงกว่าคาดการณ์ที่ 2.5% ในรายเดือน CPI ทั่วไปเพิ่มขึ้น 0.6% ตามคาด ขณะที่ CPI พื้นฐานเพิ่มขึ้น 0.3% สูงกว่าคาดการณ์เล็กน้อยที่ 0.2%

ตามข้อมูลจาก CME FedWatch Tool ขณะนี้เทรดเดอร์ให้น้ำหนักโอกาส 43% ที่เฟดจะขึ้นอัตราดอกเบี้ยในการประชุมวันที่ 27-28 ตุลาคม เพิ่มขึ้นจาก 22% ก่อนการประกาศข้อมูล ขณะที่ความน่าจะเป็นของการขึ้นดอกเบี้ยในเดือนธันวาคมอยู่ใกล้ 95%

ต้นทุนการกู้ยืมที่สูงขึ้นทำให้สินทรัพย์ที่ให้ดอกเบี้ยน่าสนใจมากขึ้น ส่งผลให้ความต้องการ Silver ซึ่งไม่สร้างรายได้ลดลง ดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่าขึ้นยิ่งเพิ่มแรงกดดัน โดยทำให้โลหะมีราคาสูงขึ้นสำหรับผู้ซื้อในต่างประเทศ ขณะเดียวกัน ภาพทางเทคนิคบ่งชี้ว่าฝั่งขายยังคงควบคุมตลาดได้อย่างชัดเจน

การวิเคราะห์ทางเทคนิค

บนกราฟรายวัน XAG/USD ซื้อขายต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 50 วัน, 100 วัน และ 200 วันอย่างมาก โดยกระจุกตัวอยู่ในช่วงประมาณ $63 ถึง $72 การปรับตัวลงรอบล่าสุดทำให้ Silver กลับเข้าใกล้จุดต่ำสุดของเดือนกรกฎาคม ซึ่งเป็นระดับต่ำสุดของปีจนถึงปัจจุบันด้วยเช่นกัน

ตัวชี้วัดโมเมนตัมยังคงเป็นขาลง ดัชนี Relative Strength Index (RSI) ใกล้ระดับ 30 กำลังเข้าใกล้เขตขายมากเกินไป ซึ่งบ่งชี้ว่าการปรับตัวลงเริ่มยืดเยื้อมากเกินไป ขณะที่ Moving Average Convergence Divergence (MACD) ยังคงอยู่ในแดนลบ ตอกย้ำโมเมนตัมขาลงที่ต่อเนื่อง แม้ Average Directional Index (ADX) ที่ระดับ 21 จะบ่งชี้ว่าแนวโน้มยังไม่ได้แข็งแกร่งมากนัก

ในด้านบน แนวต้านแรกอยู่ที่ระดับจิตวิทยา $60 ตามด้วยเส้น SMA 100 วันที่ $63 และเส้น SMA 50 วันที่ $64 กลุ่มเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่นี้ก่อรูปเป็นโซนแนวต้านที่แข็งแกร่ง ก่อนถึงระดับ $68 และเส้น SMA 200 วันที่ $72

ในด้านล่าง หากราคาหลุดต่ำกว่าจุดต่ำสุดของเดือนกรกฎาคมในบริเวณ $55.00-$55 อย่างต่อเนื่อง อาจเปิดทางให้ปรับตัวลงลึกขึ้นสู่ $50 ได้ การยืนเหนือโซนแนวรับนี้อาจช่วยหนุนให้เกิดการดีดตัวเชิงแก้ไขจากภาวะขายมากเกินไป มากกว่าจะเป็นการกลับตัวของแนวโน้มอย่างชัดเจน

(การวิเคราะห์ทางเทคนิคของบทความนี้จัดทำขึ้นด้วยความช่วยเหลือจากเครื่องมือ AI ดูข้อมูลเพิ่มเติม)

คำถามที่พบบ่อยเกี่ยวกับ Silver

ทำไมผู้คนจึงลงทุนใน Silver?

Silver เป็นโลหะมีค่าที่มีการซื้อขายอย่างมากในหมู่นักลงทุน ในอดีตถูกใช้เป็นแหล่งเก็บมูลค่าและสื่อกลางในการแลกเปลี่ยน แม้จะได้รับความนิยมน้อยกว่า Gold แต่นักเทรดอาจหันมาลงทุนใน Silver เพื่อกระจายพอร์ตการลงทุน จากมูลค่าในตัวเอง หรือเพื่อใช้เป็นเครื่องมือป้องกันความเสี่ยงที่อาจเกิดขึ้นในช่วงที่เงินเฟ้อสูง นักลงทุนสามารถซื้อ Silver ในรูปแบบกายภาพ ทั้งเหรียญหรือแท่ง หรือซื้อขายผ่านเครื่องมืออย่างกองทุน Exchange Traded Funds ที่ติดตามราคาของมันในตลาดโลก

ปัจจัยใดบ้างที่มีอิทธิพลต่อราคา Silver?

ราคา Silver สามารถเคลื่อนไหวได้จากปัจจัยหลากหลาย ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์หรือความกังวลต่อภาวะเศรษฐกิจถดถอยรุนแรงอาจทำให้ราคา Silver พุ่งสูงขึ้นจากสถานะสินทรัพย์ปลอดภัย แม้จะน้อยกว่า Gold ก็ตาม ในฐานะสินทรัพย์ที่ไม่ให้ผลตอบแทน Silver มักปรับตัวขึ้นเมื่ออัตราดอกเบี้ยลดลง การเคลื่อนไหวยังขึ้นอยู่กับทิศทางของดอลลาร์สหรัฐ (USD) เนื่องจากสินทรัพย์นี้กำหนดราคาเป็นดอลลาร์ (XAG/USD) ดอลลาร์ที่แข็งค่ามักกดราคา Silver ไว้ ขณะที่ดอลลาร์ที่อ่อนค่ามีแนวโน้มผลักดันราคาให้สูงขึ้น ปัจจัยอื่น ๆ เช่น ความต้องการลงทุน อุปทานจากการทำเหมือง — Silver มีอยู่มากกว่า Gold อย่างมาก — และอัตราการรีไซเคิล ก็สามารถส่งผลต่อราคาได้เช่นกัน

อุปสงค์จากภาคอุตสาหกรรมส่งผลต่อราคา Silver อย่างไร?

Silver ถูกใช้อย่างแพร่หลายในภาคอุตสาหกรรม โดยเฉพาะในภาคส่วนอย่างอิเล็กทรอนิกส์หรือพลังงานแสงอาทิตย์ เนื่องจากเป็นหนึ่งในโลหะที่มีค่าการนำไฟฟ้าสูงที่สุด มากกว่า Copper และ Gold เสียอีก การเพิ่มขึ้นของอุปสงค์สามารถดันราคาให้สูงขึ้น ขณะที่การลดลงมักกดราคาให้ต่ำลง พลวัตของเศรษฐกิจสหรัฐ จีน และอินเดียก็อาจมีส่วนทำให้ราคาแกว่งตัวได้เช่นกัน สำหรับสหรัฐและโดยเฉพาะจีน ภาคอุตสาหกรรมขนาดใหญ่ของประเทศเหล่านี้ใช้ Silver ในกระบวนการต่าง ๆ ส่วนในอินเดีย ความต้องการโลหะมีค่าสำหรับเครื่องประดับจากผู้บริโภคก็มีบทบาทสำคัญต่อการกำหนดราคาเช่นกัน

ราคา Silver ตอบสนองต่อการเคลื่อนไหวของ Gold อย่างไร?

ราคา Silver มักเคลื่อนไหวตาม Gold เมื่อราคา Gold ปรับขึ้น Silver ก็มักจะปรับขึ้นตาม เนื่องจากทั้งสองมีสถานะเป็นสินทรัพย์ปลอดภัยที่คล้ายกัน อัตราส่วน Gold/Silver ซึ่งแสดงจำนวนออนซ์ของ Silver ที่ต้องใช้เพื่อให้มีมูลค่าเท่ากับ Gold หนึ่งออนซ์ อาจช่วยในการประเมินมูลค่าเปรียบเทียบระหว่างโลหะทั้งสองชนิด นักลงทุนบางรายอาจมองว่าอัตราส่วนที่สูงเป็นสัญญาณว่า Silver มีมูลค่าต่ำกว่าที่ควร หรือ Gold มีมูลค่าสูงเกินไป ในทางกลับกัน อัตราส่วนที่ต่ำอาจบ่งชี้ว่า Gold มีมูลค่าต่ำกว่าเมื่อเทียบกับ Silver

บทความถัดไป