Dự báo tỷ giá AUD/USD: Đô la Úc chịu sức ép mạnh từ đợt tăng lãi suất mang thiên hướng ôn hòa của RBA

• AUD/USD giảm mạnh khi quyết định tăng lãi suất mang sắc thái ôn hòa của RBA gây sức ép lớn lên đồng đô la Úc.
• Thông điệp từ RBA cho thấy các điều kiện để tiếp tục tăng lãi suất là rất khắt khe.
• Kết quả cuộc bầu cử giữa nhiệm kỳ tại Mỹ được dự báo sẽ gây áp lực ngắn hạn lên đồng đô la Mỹ.

Đồng đô la Úc (AUD) diễn biến kém hơn các đồng tiền chủ chốt khác trong ngày thứ Ba, giảm 0,45% xuống gần 0,6965 so với đồng đô la Mỹ (USD) trong phiên giao dịch châu Âu.

Đồng tiền Úc chịu áp lực rất lớn khi Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) dường như không mặn mà với việc tiếp tục tăng chi phí đi vay sau khi nâng lãi suất tiền mặt chính thức (OCR) thêm 25 điểm cơ bản (bps) lên 4,85% vào đầu ngày.

Đô la Úc giảm khi RBA tăng lãi suất nhưng phát tín hiệu ôn hòa và hạ triển vọng kinh tế

Các nhà phân tích tại ING nhận định đồng đô la Úc “chịu áp lực trong sáng nay sau khi RBA tăng lãi suất lên 4,85% như dự kiến nhưng đồng thời phát đi một số tín hiệu ôn hòa”. Họ nhấn mạnh rằng “kết quả biểu quyết 6-3 cho thấy mức độ đồng thuận đối với quyết định hôm nay thấp hơn so với kỳ vọng của thị trường, vốn đã gần như phản ánh đầy đủ một đợt tăng lãi suất vào giá (21 điểm cơ bản)”, cho thấy lập trường chính sách kém quyết liệt hơn dự đoán của nhà đầu tư.

ING cho biết thêm rằng “lần đầu tiên kể từ tháng 6, tuyên bố đã không còn đề cập đến khả năng tiếp tục tăng lãi suất”, trong khi “triển vọng kinh tế bị điều chỉnh giảm mạnh, tập trung vào tác động của giá nhà đi xuống đối với người tiêu dùng và rủi ro tỷ lệ thất nghiệp tăng”. Tại cuộc họp báo, Thống đốc Michele Bullock “củng cố cách tiếp cận chờ đợi và quan sát của RBA, nhấn mạnh rằng chính sách thắt chặt tiền tệ vẫn cần thời gian để truyền dẫn tác động đến nền kinh tế”.

ING lưu ý rằng “bà vẫn để ngỏ khả năng thắt chặt hơn nữa, nhưng rõ ràng các điều kiện để thực hiện điều đó hiện khắt khe hơn”, trong khi RBA dường như “sẵn sàng đánh giá tác động của các đợt tăng lãi suất trước đây rồi mới hành động tiếp”. “Điều này phù hợp với dự báo của chúng tôi rằng RBA sẽ không tăng lãi suất thêm nữa”, ING cho biết.

Yếu tố quan trọng tiếp theo có thể tác động đến đồng đô la Úc là dữ liệu cán cân thương mại tháng 9, dự kiến công bố vào thứ Năm.

Trong khi đó, đồng đô la Mỹ giao dịch thận trọng trước cuộc bầu cử giữa nhiệm kỳ tại Mỹ vào cuối phiên giao dịch Bắc Mỹ.

Các chiến lược gia của ING viết rằng “chúng tôi không cho rằng kết quả bầu cử giữa nhiệm kỳ tại Mỹ hôm nay sẽ gây ra những thay đổi mang tính cấu trúc trên thị trường ngoại hối, nhưng đồng đô la có thể chịu một số áp lực ngắn hạn nếu Đảng Dân chủ giành quyền kiểm soát cả Hạ viện (được dự báo rộng rãi) lẫn Thượng viện (kết quả khó đoán)”.

Kịch bản cơ sở của họ là “thị trường đã phản ánh đầy đủ khả năng Đảng Cộng hòa mất quyền kiểm soát Hạ viện vào giá, nhưng mới chỉ phản ánh một phần khả năng Đảng Dân chủ giành chiến thắng ở cả hai viện”, và “chiến thắng ở cả hai viện của Đảng Dân chủ có thể gây một số áp lực lên đồng đô la”.

ING cảnh báo rằng “lo ngại về việc siết chặt quy định có thể gây sức ép lên cổ phiếu trí tuệ nhân tạo (AI) (gần đây chúng ta đã chứng kiến điều này có thể ảnh hưởng tiêu cực đến đồng bạc xanh như thế nào), trong khi thị trường có thể phản ánh rủi ro lớn hơn về tình trạng bế tắc trong việc ra quyết định đối với các vấn đề như tài trợ cho chính phủ và trần nợ”. Dù vậy, họ nhấn mạnh rằng “chúng tôi nghi ngờ điều đó đủ sức tạo ra sự thay đổi mang tính cấu trúc trong xu hướng của đồng đô la. Đồng bạc xanh tiếp tục phản ứng chủ yếu với diễn biến chính sách của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed), vốn không chịu tác động trực tiếp và tức thời từ kết quả bầu cử giữa nhiệm kỳ. Chúng tôi dự báo một Quốc hội chia rẽ (Đảng Cộng hòa kiểm soát Thượng viện, Đảng Dân chủ kiểm soát Hạ viện) sẽ có tác động trung lập hoặc hơi tích cực đối với USD”.

Phân tích kỹ thuật AUD/USD

Trên biểu đồ ngày, AUD/USD giao dịch ở mức 0,6967, duy trì xu hướng giảm trong ngắn hạn khi vẫn nằm dưới đường trung bình động hàm mũ (EMA) 20 ngày tại 0,7008. Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) gần 42 cho thấy động lực giảm chỉ ở mức vừa phải, chứ chưa rơi hẳn vào trạng thái quá bán.

Ở chiều giảm, hỗ trợ đầu tiên nằm tại vùng phá vỡ trước đó quanh 0,6904, tiếp đến là đường xu hướng hỗ trợ cho cấu trúc giá gần 0,6834. Ở chiều tăng, đường EMA 20 ngày tại 0,7008 là ngưỡng kháng cự đầu tiên cần vượt qua; tỷ giá cần duy trì trên rào cản này để giảm bớt áp lực bán và mở đường cho một nhịp phục hồi tích cực hơn.

(Phần phân tích kỹ thuật trong bài viết này được thực hiện với sự hỗ trợ của một công cụ AI. Tìm hiểu thêm.)