الدولار الأسترالي يكتسب زخماً جديداً مع مفاجأة بيانات التضخم قبيل قرار الاحتياطي الفيدرالي

• يرتفع الدولار الأسترالي بنسبة 0.17% يوم الأربعاء، مدعومًا ببيانات تضخم أعلى من المتوقع.
• تسارع التضخم السنوي في أستراليا إلى 4.3% في سبتمبر، متجاوزًا التوقعات البالغة 4.2%.
• من المتوقع أن يُبقي الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة دون تغيير يوم الأربعاء، فيما يترقب المستثمرون تصريحات رئيسه عن كثب.

يرتفع زوج AUD/USD يوم الأربعاء بنسبة 0.17% خلال اليوم، ليتداول قرب 0.7035 وقت كتابة هذا التقرير. ويستفيد الدولار الأسترالي (AUD) من بيانات التضخم الأسترالية التي جاءت أعلى من المتوقع، ما يعزز التوقعات برفع بنك الاحتياطي الأسترالي (RBA) أسعار الفائدة مجددًا.

وفقًا للبيانات التي أصدرها مكتب الإحصاءات الأسترالي (ABS) يوم الأربعاء، ارتفع مؤشر أسعار المستهلك (CPI) في أستراليا بنسبة 4.3% على أساس سنوي في سبتمبر، مقارنةً بنسبة 4% في أغسطس وتوقعات السوق البالغة 4.2%. وعلى أساس شهري، ارتفعت أسعار المستهلكين بنسبة 0.8%، متجاوزةً أيضًا التوقعات البالغة 0.7%، بعد زيادة قدرها 0.4% في الشهر السابق.

ولا تزال الضغوط التضخمية مرتفعة أيضًا في الربع الثالث، إذ ارتفعت أسعار المستهلكين بنسبة 1.3% على أساس فصلي، مقارنةً بنسبة 0.6% في الربع الثاني. وفي الوقت نفسه، ارتفع التضخم الأساسي، مقاسًا بمؤشر أسعار المستهلك ذي المتوسط المُقلَّم، بنسبة 0.3% على أساس شهري و3.7% على أساس سنوي في سبتمبر.

تؤكد هذه الأرقام استمرار الضغوط التضخمية في الاقتصاد الأسترالي، ما يزيد تعقيد آفاق السياسة النقدية لبنك الاحتياطي الأسترالي. وفي ظل سعي البنك المركزي إلى كبح التضخم، يغذي التسارع الأخير في أسعار المستهلكين التكهنات بإمكانية رفع أسعار الفائدة في موعد مبكر قد يكون اجتماعه في نوفمبر.

ويدعم احتمال مواصلة التشديد النقدي الدولار الأسترالي، إذ يترقب المستثمرون عوائد قد تكون أعلى على الأصول المقوّمة بالعملة الأسترالية. وتصب هذه الديناميكية في مصلحة زوج AUD/USD، رغم أن قرارات السياسة النقدية الأمريكية المرتقبة قد تؤثر في اتجاهه.

وفي الولايات المتحدة، تتجه الأنظار إلى قرار السياسة النقدية للاحتياطي الفيدرالي، المقرر صدوره يوم الأربعاء. وتتوقع الأسواق على نطاق واسع أن يُبقي البنك المركزي سعر الفائدة المرجعي دون تغيير ضمن نطاق 3.75%-4.00%، بعد رفعه بمقدار 25 نقطة أساس في سبتمبر.

ووفقًا لأداة CME FedWatch، لا يرى المستثمرون سوى احتمال يقارب 9% لرفع آخر للفائدة في هذا الاجتماع، رغم استمرار الضغوط التضخمية في الولايات المتحدة. فقد تسارعت وتيرة الارتفاع السنوي لمؤشر أسعار المستهلك الأمريكي بشكل ملحوظ إلى 3.7% في سبتمبر، مقارنةً بنسبة 3.4% سابقًا. ومع ذلك، لا تزال الأسواق تتوقع جولة أخرى من التشديد النقدي في ديسمبر، ما قد يحد من خسائر الدولار الأمريكي (USD) ويكبح المزيد من المكاسب في زوج AUD/USD.

وفي هذا السياق، ستخضع تصريحات رئيس الاحتياطي الفيدرالي كيفن وارش خلال مؤتمره الصحفي عقب الاجتماع لتدقيق شديد. وقد جدد وارش مؤخرًا التزامه باستقرار الأسعار، مؤكدًا في الوقت نفسه أنه لا يرغب في استباق قرارات السياسة النقدية المقبلة.

لذلك، سيبحث المستثمرون عن إشارات بشأن ما إذا كان الاحتياطي الفيدرالي يعتزم مواصلة دورة التشديد النقدي قبل نهاية العام. وقد تدعم نبرة أكثر تشددًا الدولار الأمريكي، بينما قد تتيح رسالة أكثر حذرًا لزوج AUD/USD مواصلة صعوده، مع استمرار توقعات ارتفاع أسعار الفائدة الأسترالية في دعم الدولار الأسترالي.

التحليل الفني لزوج AUD/USD

على الرسم البياني لإطار الساعة، يتداول زوج AUD/USD عند 0.7037، محتفظًا بميل صعودي طفيف مع بقائه فوق المتوسط المتحرك البسيط (SMA) لـ100 فترة عند 0.7026 والمتوسط المتحرك البسيط لـ200 فترة عند 0.7010، فيما يقع دعم خط الاتجاه الصاعد قرب 0.7020. ويحوم مؤشر القوة النسبية (14) حول 56، ما يشير إلى زخم صعودي مستقر لم يبلغ مستويات مفرطة، بينما يتحرك الزوج في نطاق توطيد أسفل المقاومة القريبة مباشرةً.

وعلى الجانب الصعودي، تقع المقاومة المباشرة عند الحاجز الأفقي قرب 0.7040، تليها 0.7055 ثم 0.7075، حيث يُرجح أن تتزايد ضغوط البيع إذا استمر الصعود. وعلى الجانب الهبوطي، يقع الدعم الأولي عند المتوسط المتحرك البسيط لـ100 فترة قرب 0.7026، ثم منطقة خط الاتجاه حول 0.7020، بينما يوفر المتوسط المتحرك البسيط لـ200 فترة عند 0.7010 دعمًا إضافيًا عند مستوى أدنى إذا تراجع المشترون خلال اليوم.

(أُعدّ التحليل الفني لهذا التقرير بمساعدة أداة ذكاء اصطناعي. اعرف المزيد.)