Gold steigt kräftig über 4.050 US-Dollar, nachdem die Demokraten die Kontrolle über den Kongress übernehmen

• Der Goldpreis springt im frühen asiatischen Handel am Donnerstag auf rund 4.065 US-Dollar.
• Die Demokraten haben die Mehrheit in beiden Kammern des US-Kongresses gewonnen.
• Am Freitag steht der US-Arbeitsmarktbericht für September im Mittelpunkt.

Der Goldpreis (XAU/USD) gewinnt im frühen asiatischen Handel am Donnerstag an Dynamik und steigt auf knapp 4.065 US-Dollar. Das Edelmetall legt um mehr als 3,60 % zu und verzeichnet damit den stärksten Anstieg seit Mitte August, nachdem die Demokraten bei den US-Zwischenwahlen einen umfassenden Sieg errungen haben. Händler werden die am Freitag anstehenden US-Arbeitsmarktdaten für September aufmerksam verfolgen, um Hinweise auf die weitere Zinsentwicklung zu erhalten.

Die Demokraten haben sowohl im US-Senat als auch im Repräsentantenhaus die Mehrheit übernommen. Die Märkte werteten dieses Ergebnis als wahrscheinlichen Auslöser einer politischen Blockade, die eine weitere fiskalische Expansion begrenzen könnte.

Der Sieg der Demokraten bei den US-Zwischenwahlen drückte den US-Dollar (USD) am Mittwoch auf den niedrigsten Stand seit mehr als einem Monat. Der schwächere US-Dollar erhöhte die Attraktivität von Gold, da er das in Dollar gehandelte Edelmetall für Käufer außerhalb der USA günstiger machte.

Anzeichen für anhaltende Inflationssorgen und weiterhin hohe Ölpreise würden der US-Notenbank Federal Reserve (Fed) jedoch mehr Spielraum für eine lockerere Geldpolitik geben. Höhere Zinsen erhöhen die Opportunitätskosten der Haltung von Gold, das keine laufenden Erträge abwirft.

Laut dem CME FedWatch Tool preisen die Märkte inzwischen eine Wahrscheinlichkeit von etwa 82,7 % für eine US-Zinserhöhung im Dezember ein.

„Generell besteht nun die Hoffnung, dass ein Kurswechsel endlich zur Bekämpfung der Inflation beitragen könnte“, sagte Joshua Kutin, Leiter für Multi-Asset-Lösungen für Nordamerika bei Columbia Threadneedle. „Öl spielt dabei eine Rolle, doch darüber hinaus wird erwartet, dass die neu ins Amt kommenden Politiker die hohen Preise direkt angehen“, fügte Joshua hinzu.

Gold steigt kräftig über 4.000 US-Dollar, da Dollarschwäche und Sorgen um die US-Staatsfinanzen Edelmetallen Auftrieb geben

Analysten der Scotiabank betonen, dass „der Goldpreis im Tagesverlauf einen beeindruckenden Anstieg von fast 3 % verzeichnet und wieder über die psychologisch wichtige Marke von 4.000 US-Dollar je Unze klettert, während der Silberpreis um fast 5 % nach oben springt“. Sie weisen darauf hin, dass „die Gewinne bei Edelmetallen auf eine Kombination aus der allgemeinen Entwicklung des US-Dollars und den Sorgen der Marktteilnehmer über die Aussichten für die US-Staatsfinanzen zurückzuführen sein könnten“. Dies unterstreicht, wie die erneute Dollarschwäche und wachsende Sorgen um die Staatsfinanzen die jüngste Edelmetallrally direkt befeuern.

Technische Analyse: Goldausblick bleibt unterhalb des 100-Tage-SMA negativ

Im Tageschart bleibt die kurzfristige Tendenz für XAU/USD bärisch, da sich der Kassakurs unter dem einfachen gleitenden 20-Tage-Durchschnitt (SMA) und dem 100-Tage-SMA hält. Die Lage unterhalb dieser wichtigen Trendindikatoren deutet darauf hin, dass das Aufwärtspotenzial vorerst begrenzt bleibt. Der Relative-Stärke-Index (14) bei etwa 48 signalisiert unterdessen eine neutrale Dynamik und keinen überverkauften Zustand. Dies legt nahe, dass die Verkäufer trotz der jüngsten Erholung von Kursen unter 4.000 US-Dollar strukturell im Vorteil bleiben.

Auf der Oberseite liegt der erste Widerstand am mittleren 20-Tage-Bollinger-Band bei rund 4.075 US-Dollar, gefolgt vom 100-Tage-SMA bei 4.205 US-Dollar und dem oberen Bollinger-Band bei knapp 4.255 US-Dollar. Auf der Unterseite befindet sich die nächste wichtige Unterstützung am unteren Bollinger-Band bei etwa 3.900 US-Dollar. Ein Durchbruch darunter dürfte den Weg für eine tiefere Korrektur ebnen. Solange diese Unterstützung hält, dürfte XAU/USD hingegen in einer breiten Konsolidierungsphase unterhalb seiner wichtigen gleitenden Durchschnitte bleiben.

(Die technische Analyse dieses Artikels wurde mithilfe eines KI-Tools erstellt. Mehr erfahren.)