คาดการณ์ราคาโลหะเงิน: XAG/USD เผชิญแนวต้านใกล้ $53.50 ขณะดอลลาร์สหรัฐกลับมาแข็งค่า

ราคาโลหะเงินลดช่วงบวกลงบางส่วน หลังพุ่งขึ้นแตะใกล้ $53.50
การฟื้นตัวเล็กน้อยของดอลลาร์สหรัฐดูเหมือนจะเป็นอุปสรรคต่อการปรับขึ้นของราคาโลหะเงิน
ING เตือนถึงแนวโน้มระยะกลางของดอลลาร์สหรัฐ ท่ามกลางปัจจัยกดดันทางการเมือง

ราคาโลหะเงิน (XAG/USD) ลดช่วงบวกในช่วงต้นลงบางส่วน หลังทะยานขึ้นแตะใกล้ $53.50 ในวันพฤหัสบดี โดยระหว่างการซื้อขายในตลาดยุโรป ราคาโลหะเงินปรับขึ้น 0.6% มาอยู่ใกล้ $52.50 การปรับขึ้นของราคาโลหะเงินเผชิญอุปสรรค เนื่องจากดอลลาร์สหรัฐ (USD) ฟื้นตัวชดเชยการอ่อนค่าลงก่อนหน้านี้ได้บางส่วน

TMGM วิเคราะห์: ข่าวสารตลาดการเงิน ปฏิทินเศรษฐกิจ และมุมมองตลาด

ณ เวลาที่รายงาน ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ซึ่งวัดมูลค่าของดอลลาร์เทียบกับสกุลเงินหลัก 6 สกุล ปรับลดลงเล็กน้อยมาอยู่ใกล้ 101.44 โดย DXY ฟื้นตัวขึ้นหลังกลับไปทดสอบระดับต่ำสุดของเดือนที่ 101.10 ซึ่งทำไว้ในวันก่อนหน้า

อย่างไรก็ตาม แนวโน้มราคาโลหะเงินยังดูเป็นขาขึ้น เนื่องจากชัยชนะของพรรคเดโมแครตสหรัฐในการเลือกตั้งกลางเทอมได้บั่นทอนความน่าสนใจของดอลลาร์สหรัฐในระยะกลาง

ในเชิงกลไก ดอลลาร์สหรัฐที่อ่อนค่าลงทำให้การลงทุนในโลหะเงินมีความน่าสนใจมากขึ้นเมื่อพิจารณาผลตอบแทนเทียบกับความเสี่ยง

แนวโน้มดอลลาร์หม่นหมองจากความขัดแย้งทางการเมืองสหรัฐที่ต่อเนื่องเข้าสู่ปี 2027

นักวิเคราะห์ของ ING มองว่า สถานการณ์การเมืองสหรัฐอาจกลายเป็นปัจจัยกดดันเพิ่มเติมต่อดอลลาร์ในระยะกลาง โดยระบุว่า “ดอลลาร์อาจอ่อนค่าลงอีกเล็กน้อยต่อเนื่องเข้าสู่ปี 2027 หากพรรคเดโมแครตที่มีความมั่นใจมากขึ้นยกระดับการคัดค้านนโยบายของพรรครีพับลิกัน รวมถึงการผ่อนคลายกฎระเบียบและการขยายโครงสร้างพื้นฐานด้าน AI” ING เสริมว่า “ความเป็นไปได้ที่จะเกิดการปิดหน่วยงานรัฐบาลยืดเยื้อในช่วงกลางปี 2027 เป็นอีกปัจจัยที่สนับสนุนมุมมองว่าดอลลาร์จะอ่อนค่าลงในฤดูร้อนปีหน้า” ซึ่งตอกย้ำมุมมองของนักวิเคราะห์ว่า ความขัดแย้งทางการเมืองที่เพิ่มขึ้นอาจกดดันความน่าสนใจของดอลลาร์มากขึ้นเรื่อย ๆ

ในระยะถัดไป นักลงทุนจะจับตาข้อมูลการจ้างงานนอกภาคเกษตร (NFP) ของสหรัฐประจำเดือนตุลาคม ซึ่งจะเผยแพร่ในวันศุกร์ โดยคาดว่าข้อมูลตลาดแรงงานนี้จะส่งผลต่อการคาดการณ์อัตราดอกเบี้ยของเฟด (ธนาคารกลางสหรัฐ)

การวิเคราะห์ทางเทคนิคของโลหะเงิน

บนกราฟรายวัน XAG/USD ซื้อขายที่ $52.66 โดยยังมีแนวโน้มระยะใกล้เป็นขาลง เนื่องจากราคาสปอตยังอยู่ต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียล (EMA) 20 วันที่ $54.66 การปรับตัวลงจากระดับสูงสุดล่าสุดทำให้ราคายังคงอยู่ใต้แนวต้านแบบเคลื่อนไหวนี้ ขณะที่ดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (RSI) ที่ 39.85 ยังคงอยู่ในเขตขาลง แต่ไม่ได้อยู่ในระดับขายมากเกินไปอย่างรุนแรง สะท้อนว่าโมเมนตัมขาลงอ่อนแรงและเริ่มทรงตัว มากกว่าจะบ่งชี้ถึงการกลับตัวในเร็ว ๆ นี้

ในด้านขาขึ้น เส้น EMA 20 วันที่ $54.66 เป็นแนวต้านสำคัญด่านแรกที่ฝ่ายซื้อจำเป็นต้องผลักดันราคาให้กลับขึ้นไปยืนเหนือ เพื่อลดแรงขายในระยะสั้นและเปิดทางให้เกิดการฟื้นตัวที่ต่อเนื่องยิ่งขึ้น ส่วนด้านขาลง ระดับต่ำสุดของวันที่ 3 พฤศจิกายนที่ $48.62 เป็นแนวรับใกล้ที่สุด

(บทวิเคราะห์ทางเทคนิคในข่าวนี้จัดทำขึ้นโดยใช้เครื่องมือ AI ช่วย เรียนรู้เพิ่มเติม)

คำถามที่พบบ่อยเกี่ยวกับโลหะเงิน

ทำไมผู้คนจึงลงทุนในโลหะเงิน?

โลหะเงินเป็นโลหะมีค่าที่นักลงทุนซื้อขายกันอย่างแพร่หลาย ในอดีตมีการใช้โลหะเงินเป็นเครื่องรักษามูลค่าและสื่อกลางในการแลกเปลี่ยน แม้จะได้รับความนิยมน้อยกว่าทองคำ แต่ผู้ซื้อขายอาจหันมาลงทุนในโลหะเงินเพื่อกระจายการลงทุนในพอร์ต เนื่องจากมูลค่าในตัวของโลหะเงิน หรือเพื่อใช้เป็นเครื่องมือที่อาจช่วยป้องกันความเสี่ยงในช่วงที่เงินเฟ้อสูง นักลงทุนสามารถซื้อโลหะเงินจริงในรูปแบบเหรียญหรือแท่ง หรือซื้อขายผ่านเครื่องมือการลงทุน เช่น กองทุนรวมที่ซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์ (ETF) ซึ่งอ้างอิงราคาโลหะเงินในตลาดต่างประเทศ

ปัจจัยใดบ้างที่มีอิทธิพลต่อราคาโลหะเงิน?

ราคาโลหะเงินสามารถเคลื่อนไหวได้จากปัจจัยหลากหลาย ความไม่มั่นคงทางภูมิรัฐศาสตร์หรือความกังวลต่อภาวะเศรษฐกิจถดถอยรุนแรงอาจผลักดันราคาโลหะเงินให้สูงขึ้นได้ เนื่องจากมีสถานะเป็นสินทรัพย์ปลอดภัย แม้จะได้รับอานิสงส์น้อยกว่าทองคำก็ตาม ในฐานะสินทรัพย์ที่ไม่ให้ผลตอบแทนในรูปดอกเบี้ย ราคาโลหะเงินมักปรับขึ้นเมื่ออัตราดอกเบี้ยลดลง การเคลื่อนไหวของราคายังขึ้นอยู่กับทิศทางของดอลลาร์สหรัฐ (USD) เนื่องจากโลหะเงินกำหนดราคาเป็นดอลลาร์ (XAG/USD) ดอลลาร์ที่แข็งค่ามักจำกัดการปรับขึ้นของราคาโลหะเงิน ขณะที่ดอลลาร์ที่อ่อนค่ามีแนวโน้มช่วยผลักดันราคาให้สูงขึ้น ปัจจัยอื่น ๆ เช่น ความต้องการลงทุน อุปทานจากการทำเหมือง ซึ่งโลหะเงินมีปริมาณมากกว่าทองคำอย่างมาก และอัตราการรีไซเคิล ก็สามารถส่งผลต่อราคาได้เช่นกัน

ความต้องการในภาคอุตสาหกรรมส่งผลต่อราคาโลหะเงินอย่างไร?

โลหะเงินถูกใช้อย่างแพร่หลายในภาคอุตสาหกรรม โดยเฉพาะอุตสาหกรรมอิเล็กทรอนิกส์และพลังงานแสงอาทิตย์ เนื่องจากเป็นหนึ่งในโลหะที่นำไฟฟ้าได้ดีที่สุด โดยนำไฟฟ้าได้ดีกว่าทองแดงและทองคำ ความต้องการที่เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วอาจผลักดันราคาให้สูงขึ้น ขณะที่ความต้องการที่ลดลงมักกดดันราคาให้ปรับตัวลง ความเปลี่ยนแปลงในเศรษฐกิจสหรัฐ จีน และอินเดียก็อาจทำให้ราคาผันผวนได้เช่นกัน โดยสหรัฐและโดยเฉพาะจีนมีภาคอุตสาหกรรมขนาดใหญ่ที่ใช้โลหะเงินในกระบวนการผลิตต่าง ๆ ส่วนในอินเดีย ความต้องการโลหะมีค่าชนิดนี้สำหรับทำเครื่องประดับของผู้บริโภคก็มีบทบาทสำคัญในการกำหนดราคาเช่นกัน

ราคาโลหะเงินตอบสนองต่อการเคลื่อนไหวของราคาทองคำอย่างไร?

ราคาโลหะเงินมีแนวโน้มเคลื่อนไหวตามราคาทองคำ เมื่อราคาทองคำปรับขึ้น ราคาโลหะเงินก็มักปรับขึ้นตาม เนื่องจากทั้งสองมีสถานะเป็นสินทรัพย์ปลอดภัยคล้ายกัน อัตราส่วนราคาทองคำต่อโลหะเงิน ซึ่งแสดงจำนวนออนซ์ของโลหะเงินที่มีมูลค่าเท่ากับทองคำหนึ่งออนซ์ อาจช่วยประเมินมูลค่าเปรียบเทียบระหว่างโลหะทั้งสองชนิดได้ นักลงทุนบางรายอาจมองว่าอัตราส่วนที่สูงเป็นสัญญาณว่าโลหะเงินมีราคาต่ำกว่ามูลค่าที่เหมาะสม หรือทองคำมีราคาสูงกว่ามูลค่าที่เหมาะสม ในทางกลับกัน อัตราส่วนที่ต่ำอาจบ่งชี้ว่าทองคำมีราคาต่ำกว่ามูลค่าที่เหมาะสมเมื่อเทียบกับโลหะเงิน

บทความถัดไป