ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) กลับมาทดสอบระดับต่ำสุดในรอบ 4 สัปดาห์ ถูกกดดันอย่างหนักจากผลการเลือกตั้งกลางเทอมสหรัฐฯ

ดัชนีดอลลาร์สหรัฐร่วง 0.6% ในวันพุธ และปรับตัวลงต่อสู่ระดับต่ำสุดในรอบสี่สัปดาห์ที่ 101.25
ชัยชนะอย่างถล่มทลายของพรรคเดโมแครตส่งผลให้ดอลลาร์สหรัฐร่วงลงในวันพุธ
ความกังวลเกี่ยวกับการกำกับดูแล AI ผลักดันให้นักลงทุนย้ายเงินจากหุ้นไปสู่พันธบัตรรัฐบาลสหรัฐที่ปลอดภัย กดดันอัตราผลตอบแทนและดอลลาร์สหรัฐ

ดอลลาร์สหรัฐ (USD) อ่อนค่ามากที่สุดในบรรดาสกุลเงินหลักในวันพฤหัสบดี โดยถูกกดดันอย่างหนักจากความพ่ายแพ้ในการเลือกตั้งกลางเทอมของประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ แห่งสหรัฐ ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ซึ่งวัดมูลค่าของดอลลาร์เทียบกับสกุลเงินหลักหกสกุล ปรับตัวลง 0.6% ในวันนี้ โดย ณ เวลาที่เขียนรายงานนี้ แรงขายระลอกใหม่กำลังกดดันให้ดัชนีทดสอบบริเวณแนวรับที่ 101.25

TMGM วิเคราะห์: ข่าวสารตลาดการเงิน ปฏิทินเศรษฐกิจ และมุมมองตลาด

พรรคเดโมแครตได้ครองเสียงข้างมากในสภาคองเกรสของสหรัฐ รวมถึงวุฒิสภาซึ่งมีการแข่งขันดุเดือดยิ่งกว่า ในการเลือกตั้งเมื่อวันอังคาร ผลการเลือกตั้งครั้งนี้ทำให้พรรครีพับลิกันพ่ายแพ้ครั้งประวัติศาสตร์ โดยสูญเสียฐานเสียงดั้งเดิมอย่างเท็กซัส แคนซัส และนอร์ทแคโรไลนา ซึ่งพรรครีพับลิกันครองอำนาจบริหารมานานหลายทศวรรษ

หุ้นเทคโนโลยีเผชิญแรงกดดันหลังทราบผลการเลือกตั้ง ความกังวลว่าพรรคเดโมแครตจะผลักดันการกำกับดูแลภาค AI ให้เข้มงวดขึ้น และระงับแผนการก่อสร้างศูนย์ข้อมูลส่วนใหญ่ ส่งผลกระทบต่อหุ้นเทคโนโลยีอีกระลอกในช่วงการซื้อขายตลาดเอเชีย และหนุนความต้องการพันธบัตรรัฐบาลในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัย อัตราผลตอบแทนพันธบัตรอายุ 10 ปีปรับตัวลงสูงสุด 10 pip หลังทราบผลการเลือกตั้ง เพิ่มแรงกดดันขาลงต่อดอลลาร์สหรัฐ

ING: การเคลื่อนไหวของราคาเมื่อคืนสะท้อนภาพล่วงหน้าของตลาดในปี 2027

Chris Turner จาก ING ให้ข้อสังเกตว่า การที่พรรคเดโมแครตจะยังไม่เข้ารับตำแหน่งจนกว่าจะถึงเดือนมกราคมอาจช่วยคลายความกังวลของนักลงทุน และช่วยไม่ให้ดอลลาร์สหรัฐปรับตัวลงไปมากกว่านี้ แต่เตือนว่า “การเคลื่อนไหวของราคาเมื่อคืนอาจสะท้อนภาพล่วงหน้าของตลาดในปี 2027” โดยเขามองว่า “สภาคองเกรสที่พรรคเดโมแครตครองเสียงข้างมากจะเป็นปัจจัยลบเล็กน้อยต่อดอลลาร์ ทั้งในแง่ผลกระทบต่อแนวโน้มของ AI และความเป็นไปได้ที่หน่วยงานรัฐบาลสหรัฐจะปิดทำการเป็นเวลานาน”

เมื่อคำนึงถึงประเด็นนี้ ทีมวิเคราะห์ของ ING มองว่าแรงขายดอลลาร์สหรัฐยังมีขอบเขตจำกัด ท่ามกลาง “เศรษฐกิจสหรัฐที่ยังคงแข็งแกร่ง และการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของเฟด (ธนาคารกลางสหรัฐ) อีกอย่างน้อยหนึ่งครั้ง”

ด้วยเหตุนี้ ตัวเลขการเปลี่ยนแปลงการจ้างงานภาคเอกชนของสหรัฐจาก ADP และดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) ภาคบริการจาก ISM จะได้รับความสนใจเป็นพิเศษในช่วงต่อไปของวันนี้ อย่างไรก็ตาม ไฮไลต์ประจำสัปดาห์คือรายงานการจ้างงานนอกภาคเกษตร (NFP) ซึ่งมีกำหนดเผยแพร่ในวันศุกร์ หากรายงานตลาดแรงงานในวันศุกร์ที่จะถึงนี้ไม่ได้ออกมาแข็งแกร่ง อาจทำให้ความกังขาต่อแนวโน้มเศรษฐกิจสหรัฐเพิ่มขึ้น และเพิ่มแรงกดดันต่อดอลลาร์สหรัฐ

ตัวชี้วัดเศรษฐกิจ

การเปลี่ยนแปลงการจ้างงานภาคเอกชนจาก ADP

การเปลี่ยนแปลงการจ้างงานจาก ADP เป็นมาตรวัดการจ้างงานในภาคเอกชนที่เผยแพร่โดย Automatic Data Processing Inc. ผู้ให้บริการประมวลผลบัญชีเงินเดือนรายใหญ่ที่สุดในสหรัฐ ตัวชี้วัดนี้วัดการเปลี่ยนแปลงของจำนวนผู้มีงานทำในภาคเอกชนของสหรัฐ โดยทั่วไป การเพิ่มขึ้นของตัวชี้วัดนี้ส่งผลดีต่อการใช้จ่ายของผู้บริโภคและช่วยกระตุ้นการเติบโตทางเศรษฐกิจ ดังนั้น ตัวเลขที่สูงจึงมักถูกมองว่าเป็นปัจจัยหนุนการแข็งค่าของดอลลาร์สหรัฐ (USD) ขณะที่ตัวเลขที่ต่ำถูกมองว่าเป็นปัจจัยกดดันให้ดอลลาร์อ่อนค่า

อ่านเพิ่มเติม

กำหนดเผยแพร่ครั้งถัดไป: วันพุธที่ 4 พฤศจิกายน 2026 เวลา 13:15

ความถี่: รายเดือน

คาดการณ์เฉลี่ย: 69K

ครั้งก่อน: 90K

แหล่งข้อมูล:สถาบันวิจัย ADP

เหตุใดจึงสำคัญต่อเทรดเดอร์?

เทรดเดอร์มักมองตัวเลขการจ้างงานในรายงานของ ADP ซึ่งเป็นผู้ให้บริการจัดทำบัญชีเงินเดือนรายใหญ่ที่สุดของสหรัฐฯ ว่าเป็นสัญญาณล่วงหน้าของตัวเลขการจ้างงานนอกภาคเกษตร (Nonfarm Payrolls) ที่สำนักงานสถิติแรงงานสหรัฐฯ เผยแพร่ (โดยปกติจะเผยแพร่ในอีกสองวันถัดมา) เนื่องจากข้อมูลทั้งสองชุดมีความสัมพันธ์กัน แม้ข้อมูลทั้งสองชุดจะสอดคล้องกันค่อนข้างมาก แต่ในบางเดือนอาจแตกต่างกันอย่างมากได้ อีกเหตุผลหนึ่งที่เทรดเดอร์ในตลาดแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศติดตามรายงานนี้ก็เช่นเดียวกับที่ติดตามตัวเลขการจ้างงานนอกภาคเกษตร (NFP) คือ การจ้างงานที่เติบโตอย่างแข็งแกร่งต่อเนื่องจะเพิ่มแรงกดดันด้านเงินเฟ้อ และเพิ่มโอกาสที่เฟด (ธนาคารกลางสหรัฐ) จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยตามไปด้วย ตัวเลขจริงที่สูงกว่าคาดการณ์โดยรวมของตลาดมักเป็นปัจจัยหนุนให้ดอลลาร์สหรัฐแข็งค่า

ตัวชี้วัดทางเศรษฐกิจ

ดัชนี PMI ภาคบริการของ ISM

ดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) ภาคบริการของสถาบันจัดการด้านอุปทาน (ISM) ซึ่งเผยแพร่เป็นรายเดือน เป็นตัวชี้วัดนำที่ใช้ประเมินกิจกรรมทางธุรกิจในภาคบริการของสหรัฐฯ ซึ่งมีสัดส่วนหลักในระบบเศรษฐกิจ ดัชนีนี้จัดทำขึ้นจากการสำรวจผู้บริหารด้านการจัดหาทั่วสหรัฐฯ โดยอ้างอิงข้อมูลที่ผู้ตอบแบบสำรวจรวบรวมจากองค์กรของตน คำตอบในแบบสำรวจสะท้อนการเปลี่ยนแปลงในเดือนปัจจุบันเมื่อเทียบกับเดือนก่อนหน้า หากมีการเปลี่ยนแปลง ค่าดัชนีที่สูงกว่า 50 บ่งชี้ว่าเศรษฐกิจภาคบริการโดยรวมกำลังขยายตัว ซึ่งเป็นสัญญาณบวกต่อดอลลาร์สหรัฐ (USD) ส่วนค่าดัชนีที่ต่ำกว่า 50 บ่งชี้ว่ากิจกรรมในภาคบริการโดยรวมกำลังหดตัว ซึ่งถูกมองว่าเป็นสัญญาณลบต่อ USD

อ่านเพิ่มเติม

กำหนดเผยแพร่ครั้งถัดไป: วันพุธที่ 4 พฤศจิกายน 2026 เวลา 15:00 น.

ความถี่: รายเดือน

คาดการณ์โดยรวม: 54.8

ครั้งก่อน: 54.9

แหล่งที่มา:สถาบันจัดการด้านอุปทาน

เหตุใดจึงสำคัญต่อเทรดเดอร์?

ดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) ภาคบริการของสถาบันจัดการด้านอุปทาน (ISM) สะท้อนภาวะปัจจุบันของภาคบริการสหรัฐฯ ซึ่งเป็นภาคส่วนที่มีสัดส่วนสำคัญในผลิตภัณฑ์มวลรวมในประเทศ (GDP) มาโดยตลอด ค่าดัชนีที่สูงกว่า 50 บ่งชี้ว่ากิจกรรมทางเศรษฐกิจในภาคบริการกำลังขยายตัว โดยปกติ ตัวเลขที่แข็งแกร่งกว่าคาดจะช่วยหนุนให้ดอลลาร์สหรัฐแข็งค่าขึ้นเมื่อเทียบกับสกุลเงินอื่น ๆ นอกจากดัชนี PMI โดยรวมแล้ว นักลงทุนยังติดตามตัวเลขดัชนีการจ้างงานและดัชนีราคาที่จ่ายอย่างใกล้ชิด เนื่องจากดัชนีเหล่านี้ให้ข้อมูลเชิงลึกที่เป็นประโยชน์เกี่ยวกับภาวะตลาดแรงงานและเงินเฟ้อ

บทความถัดไป