Euro nhích tăng khi hy vọng về nỗ lực ngoại giao liên quan đến Iran gây sức ép lên USD; lo ngại về nợ của Pháp hạn chế đà tăng

EUR/USD thu hút một số lực mua vào thứ Hai khi hy vọng về giải pháp ngoại giao cho Iran gây sức ép lên USD.
Quan điểm chính sách diều hâu của ECB cũng hỗ trợ đồng euro, dù đà tăng chưa có sự tiếp nối.
Giới giao dịch hiện chờ số liệu PMI chính thức của Khu vực đồng euro để tìm động lực, trước khi chỉ số PMI của ISM tại Mỹ được công bố.

Cặp EUR/USD nhích lên trong phiên châu Á ngày thứ Hai, dù đà tăng thiếu vững chắc, và hiện giao dịch ngay trên mức 1,1150 trong bối cảnh chịu tác động đan xen của các yếu tố trái chiều.

TMGM Analysis: Financial Market News, Economic Calendar & Market Insights

Đồng tiền chung được hỗ trợ phần nào bởi quan điểm chính sách diều hâu của Ngân hàng Trung ương châu Âu (ECB), cho thấy khả năng tăng lãi suất vào tháng 12 vẫn được cân nhắc nghiêm túc khi rủi ro lạm phát gia tăng do chi phí năng lượng tăng vọt. Bên cạnh đó, hy vọng về các nỗ lực ngoại giao tại Trung Đông gây sức ép lên đồng đô la Mỹ (USD), vốn là tài sản trú ẩn an toàn, qua đó hỗ trợ cặp EUR/USD. Theo các nguồn tin, hôm Chủ nhật, các nhà đàm phán Iran đã tiến hành ngày đàm phán thứ ba liên tiếp với các bên trung gian Qatar nhằm thúc đẩy một thỏa thuận chấm dứt cuộc chiến của Mỹ và Israel chống Iran. Trong một diễn biến khác, Iran đã đề xuất kế hoạch hai ngày (48 giờ) để mở lại eo biển Hormuz, với điều kiện Mỹ đáp ứng một loạt yêu cầu.

Trong khi đó, Tổng thống Mỹ Donald Trump cho biết các cuộc đàm phán với Tehran đã đạt kết quả tích cực, dù ông không loại trừ khả năng tiếp tục hành động quân sự sau cuộc bầu cử giữa nhiệm kỳ ngày 3/11. Ngoài ra, Lãnh tụ tối cao Iran Mojtaba Khamenei đã ra lệnh cho các chỉ huy quân sự cấp cao chuẩn bị cho một cuộc đối đầu mới với Mỹ và Israel, đồng thời mở rộng các phương án trả đũa của Tehran. Bên cạnh đó, các cuộc tấn công mới của Ukraine nhằm vào các nhà máy lọc dầu của Nga tiếp tục duy trì phần bù rủi ro địa chính trị. Yếu tố này, cùng với kỳ vọng Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) tăng lãi suất, được cho là sẽ hỗ trợ đồng bạc xanh và hạn chế bất kỳ đợt tăng đáng kể nào của cặp EUR/USD.

Theo công cụ FedWatch của CME Group, giới giao dịch hiện đang định giá xác suất khoảng 75% ngân hàng trung ương Mỹ sẽ tiếp tục tăng chi phí vay vào tháng 12. Kỳ vọng này được củng cố bởi dữ liệu kinh tế vĩ mô Mỹ công bố hôm thứ Năm, cho thấy nền kinh tế vẫn vững vàng và áp lực giá cả còn dai dẳng. Hơn nữa, những lo ngại ngày càng lớn về mức nợ gia tăng và tình trạng bế tắc chính trị của Pháp trước cuộc bầu cử năm tới có thể góp phần kìm hãm cặp EUR/USD. Giới giao dịch hiện chờ số liệu PMI ngành sản xuất chính thức để tìm động lực trước khi chỉ số PMI ngành sản xuất của ISM tại Mỹ được công bố, dù trọng tâm chú ý của thị trường sẽ là báo cáo Bảng lương phi nông nghiệp Mỹ (NFP) vào thứ Sáu.

Biểu đồ ngày của EUR/USD

Phân tích kỹ thuật

Cặp EUR/USD duy trì xu hướng giảm trong ngắn hạn khi vẫn nằm rõ rệt dưới đường trung bình động giản đơn (SMA) 50 ngày tại 1,1379 và vùng hợp lưu kháng cự dày đặc phía trên, gồm mức Fibonacci thoái lui 23,6% tại 1,1247 và mức thoái lui 38,2% tại 1,1336. Phía trên vùng này, kháng cự tiếp theo xuất hiện tại mức thoái lui 50,0% ở 1,1408, cùng các vùng cung bổ sung tại 1,1480 (61,8%), 1,1582 (78,6%) và đỉnh chu kỳ gần 1,1712. Ở chiều giảm, hỗ trợ đáng chú ý tiếp theo nằm tại mốc cấu trúc quanh 1,1104, nơi bên mua có thể tìm cách làm chậm nhịp giảm hiện tại nếu mức này được kiểm định.

(Phần phân tích kỹ thuật của bài viết này được thực hiện với sự hỗ trợ của một công cụ AI. Tìm hiểu thêm.)

Câu hỏi thường gặp về đồng euro

Đồng euro là gì?

Euro là đồng tiền của 20 quốc gia thuộc Liên minh châu Âu nằm trong Khu vực đồng euro. Đây là đồng tiền được giao dịch nhiều thứ hai trên thế giới, sau đô la Mỹ. Năm 2022, đồng euro chiếm 31% tổng số giao dịch ngoại hối, với doanh số giao dịch bình quân mỗi ngày vượt 2,2 nghìn tỷ USD. EUR/USD là cặp tiền tệ được giao dịch nhiều nhất thế giới, chiếm khoảng 30% tổng số giao dịch, tiếp theo là EUR/JPY (4%), EUR/GBP (3%) và EUR/AUD (2%).

ECB là gì và tác động như thế nào đến đồng euro?

Ngân hàng Trung ương châu Âu (ECB), có trụ sở tại Frankfurt, Đức, là ngân hàng trung ương của Khu vực đồng euro. ECB ấn định lãi suất và điều hành chính sách tiền tệ. Nhiệm vụ chính của ECB là duy trì ổn định giá cả, thông qua việc kiểm soát lạm phát hoặc kích thích tăng trưởng. Công cụ chủ yếu của ngân hàng này là tăng hoặc giảm lãi suất. Lãi suất tương đối cao – hoặc kỳ vọng lãi suất tăng – thường có lợi cho đồng euro và ngược lại. Hội đồng Thống đốc ECB đưa ra các quyết định chính sách tiền tệ tại các cuộc họp được tổ chức tám lần mỗi năm. Các quyết định được đưa ra bởi người đứng đầu các ngân hàng trung ương quốc gia thuộc Khu vực đồng euro và sáu thành viên thường trực, trong đó có Chủ tịch ECB Christine Lagarde.

Dữ liệu lạm phát tác động như thế nào đến giá trị đồng euro?

Dữ liệu lạm phát của Khu vực đồng euro, được đo bằng Chỉ số giá tiêu dùng hài hòa (HICP), là một thước đo kinh tế quan trọng đối với đồng euro. Nếu lạm phát tăng cao hơn dự kiến, đặc biệt là khi vượt mục tiêu 2% của ECB, ngân hàng này buộc phải tăng lãi suất để đưa lạm phát trở lại tầm kiểm soát. Lãi suất tương đối cao so với các nền kinh tế khác thường có lợi cho đồng euro, bởi điều đó khiến khu vực này trở thành điểm đến hấp dẫn hơn để các nhà đầu tư toàn cầu phân bổ vốn.

Dữ liệu kinh tế ảnh hưởng như thế nào đến giá trị đồng euro?

Các dữ liệu được công bố phản ánh sức khỏe nền kinh tế và có thể tác động đến đồng euro. Những chỉ báo như GDP, PMI ngành sản xuất và dịch vụ, việc làm và các cuộc khảo sát tâm lý người tiêu dùng đều có thể ảnh hưởng đến hướng đi của đồng tiền chung. Một nền kinh tế vững mạnh có lợi cho đồng euro. Điều này không chỉ thu hút thêm đầu tư nước ngoài mà còn có thể thúc đẩy ECB tăng lãi suất, qua đó trực tiếp củng cố giá trị đồng euro. Ngược lại, nếu dữ liệu kinh tế yếu, đồng euro có khả năng giảm giá. Dữ liệu kinh tế của bốn nền kinh tế lớn nhất Khu vực đồng euro (Đức, Pháp, Italy và Tây Ban Nha) đặc biệt quan trọng, vì các nước này chiếm 75% quy mô nền kinh tế khu vực.

Cán cân thương mại tác động như thế nào đến đồng euro?

Một dữ liệu quan trọng khác đối với đồng euro là cán cân thương mại. Chỉ báo này đo lường chênh lệch giữa nguồn thu từ xuất khẩu và chi tiêu cho nhập khẩu của một quốc gia trong một khoảng thời gian nhất định. Nếu một quốc gia sản xuất các mặt hàng xuất khẩu được săn đón, đồng tiền của quốc gia đó sẽ tăng giá đơn thuần nhờ nhu cầu gia tăng từ những người mua nước ngoài muốn mua các mặt hàng này. Vì vậy, cán cân thương mại thặng dư giúp đồng tiền mạnh lên, trong khi cán cân thâm hụt có tác động ngược lại.

Bài viết tiếp theo