Café da Manhã Financeiro Diário 31 de outubro de 2026: Logan, do Fed, defende mais duas altas de juros, enquanto Binance relata ataque hacker de US$ 6,3 bilhões

Notícias do mercado hoje: principais destaques

• A presidente do Fed de Dallas, Lorie Logan, defendeu pelo menos mais duas altas de 0,25 ponto percentual nos juros, enquanto outros dirigentes do Fed defenderam uma abordagem gradual.
• O Bitcoin caiu para perto de US$ 77.000, mínima em seis semanas, após a Binance relatar um ataque hacker de US$ 6,3 bilhões.
• O Banco do Japão manteve sua taxa básica de juros em 1,25%, por 8 votos a 1, e elevou sua projeção para o núcleo da inflação no ano fiscal de 2027 de 2,4% para 2,6%.
• O ouro caiu para US$ 3.880, mínima do ano, enquanto o dólar americano e os rendimentos dos títulos do Tesouro dos EUA subiram ligeiramente.
• O BCE manteve os juros inalterados em outubro, enquanto Lagarde afirmou que a direção da política monetária continuava clara, a menos que novas informações alterassem significativamente o cenário.

Panorama dos mercados

Câmbio

O Índice do Dólar encerrou a semana em torno de 102,00, abaixo da máxima semanal próxima de 102,50, interrompendo duas semanas consecutivas de queda. O EUR/USD foi negociado em torno de 1,1140 na sexta-feira, após recuar da máxima intradiária de 1,1214.

Política monetária dos EUA

Logan defende pelo menos mais duas altas de 0,25 ponto percentual nos juros do Fed

A presidente do Federal Reserve de Dallas, Lorie Logan, afirmou na sexta-feira que eram necessárias “pelo menos mais duas altas de 0,25 ponto percentual nos juros”. Deixar de elevar os juros em uma reunião “não muda o destino da política monetária”, disse ela, acrescentando que ajustes graduais reduzem o risco de uma deterioração acentuada da economia.

Em declaração separada, o presidente do Fed de St. Louis, Alberto Musalem, afirmou que o banco central precisava elevar os juros “novamente em breve”, mas também defendeu uma abordagem gradual.

O presidente do Fed de Richmond, Thomas Barkin, disse ao SiriusXM Business Briefing que a direção da política monetária era “clara” e que a questão era o ritmo. Ele descreveu uma abordagem gradual como “um bom caminho a seguir” e afirmou que as empresas haviam relatado pressões de custos mais disseminadas.

Ativos digitais

Bitcoin cai para mínima em seis semanas após Binance relatar ataque hacker de US$ 6,3 bilhões

O Bitcoin recuou para perto de US$ 77.000 na sexta-feira, atingindo a mínima em seis semanas em meio à pressão vendedora no mercado de criptomoedas em geral. A queda ocorreu após a Binance relatar um ataque hacker de US$ 6,3 bilhões.

Política monetária do Japão

Banco do Japão mantém juros em 1,25% e alerta para risco de inflação acima da meta

O Banco do Japão manteve sua taxa básica de juros de curto prazo em 1,25%, em uma decisão por 8 votos a 1. O membro do conselho Takata votou contra a decisão, defendendo uma alta para 1,5%, enquanto o presidente Kazuo Ueda afirmou que o banco central continuaria ajustando a política monetária conforme necessário.

O Banco do Japão afirmou que a inflação subjacente havia atingido níveis amplamente compatíveis com sua meta de 2%, embora as condições financeiras continuassem acomodatícias e os juros reais de curto prazo permanecessem baixos. O banco elevou sua projeção para o núcleo do IPC no ano fiscal de 2027 de 2,4% para 2,6%, manteve a projeção para o ano fiscal de 2028 em 2,0% e revisou as previsões de crescimento do PIB para 0,7% tanto no ano fiscal de 2026 quanto no de 2027.

Os dirigentes afirmaram que o balanço de riscos havia passado do risco de a inflação ficar abaixo da meta para o de superá-la. O banco identificou o conflito no Oriente Médio, o aumento da demanda relacionada à IA e a volatilidade cambial como questões que exigem acompanhamento atento. A demanda das empresas por financiamento estava aumentando, enquanto as instituições financeiras continuavam dispostas a conceder crédito.

Ueda afirmou que o Banco do Japão agiria de forma proativa, se necessário, em vez de esperar passivamente pela alta da inflação. Ele ressaltou que a inflação ainda precisava se manter de forma sustentável em torno de 2%, e que o momento e o ritmo dos ajustes da política monetária dependeriam dos dados, dos salários, das condições financeiras e das perspectivas econômicas, e não de um cronograma fixo.

O iene teve desempenho superior ao da maioria das principais moedas após a decisão. O USD/JPY seguia em leve queda na aproximação do fim de semana, embora tenha recuperado parte das perdas anteriores com a recuperação do dólar americano.

Metais preciosos

Ouro cai para US$ 3.880, seu menor nível neste ano

O ouro caiu para US$ 3.880 na sexta-feira, atingindo a mínima do ano e ficando abaixo de US$ 3.900 pela primeira vez desde outubro do ano passado. A queda ocorreu em meio à leve alta do dólar americano e dos rendimentos dos títulos do Tesouro dos EUA, à redução do apetite por risco e à defesa de novas altas de juros por dirigentes do Fed.

Política monetária europeia

BCE mantém juros e Lagarde reitera abordagem de decisões a cada reunião

O Banco Central Europeu manteve suas principais taxas de juros inalteradas em outubro. Em comentários citados pela economista do UOB Lee Sue Ann, Lagarde reiterou a abordagem de decidir a cada reunião, mas afirmou que, a menos que novas informações alterassem significativamente o cenário atual, “a direção a seguir é bastante clara”.

Lagarde observou que os rendimentos médios dos títulos soberanos de 10 anos haviam subido cerca de 35 pontos-base em relação às premissas que embasaram as projeções de setembro do BCE. Os preços das ações também haviam caído, enquanto os custos de financiamento para famílias e empresas haviam aumentado.

Próximos eventos importantes

• Dados da indústria dos EUA (2 de novembro de 2026): Está prevista a divulgação, nos Estados Unidos, da leitura final do PMI industrial da S&P Global, do PMI industrial do ISM e dos dados de gastos com construção.
• Eleições de meio de mandato nos EUA (3 de novembro de 2026): Está previsto o início da divulgação dos resultados das eleições de meio de mandato nos EUA.
• Vagas de emprego nos EUA: relatório JOLTS (3 de novembro de 2026): Está prevista a divulgação dos dados de vagas de emprego nos EUA, juntamente com os pedidos à indústria.
• Dados de emprego da ADP e do setor de serviços dos EUA (4 de novembro de 2026): A agenda dos EUA inclui os dados de emprego da ADP, a leitura final do PMI de serviços da S&P Global, o PMI de serviços do ISM e os dados da balança comercial.
• Prévia da inflação da zona do euro (4 de novembro de 2026): Está prevista a divulgação dos dados preliminares de inflação da zona do euro, juntamente com as leituras finais dos PMIs de serviços da Alemanha e da zona do euro.
• Pedidos iniciais de seguro-desemprego nos EUA (5 de novembro de 2026): Está prevista a divulgação dos dados semanais de pedidos iniciais de seguro-desemprego nos EUA e dos dados de cortes de postos de trabalho da Challenger.
• Emprego, desemprego e confiança do consumidor nos EUA (6 de novembro de 2026): Está prevista a divulgação dos dados de emprego não agrícola dos EUA, da taxa de desemprego e da leitura preliminar do índice de confiança do consumidor da Universidade de Michigan.
• Decisão de política monetária do Banco da Inglaterra: O Comitê de Política Monetária do Banco da Inglaterra deverá decidir sobre a taxa básica de juros na próxima semana.